4 Warren Buffett Hissesi Yeni Yıla 52 Haftanın En Düşük Seviyesine Yakın Başladı

Özet

• MAĞAZA Capital, Charter Communications
  CHTR
  , T-Mobile ve RH potansiyel değer fırsatları sunuyor.

Piyasalar yeni yıla bir ay bile girmedi ve birkaç Warren Buffett (İşlemler, Portföy) hisseleri şimdiden 52 haftanın en düşük seviyelerine yakın işlem görüyor.

Piyasa, Omicron varyantı gibi yeni türlerin yanı sıra artan enflasyon ve arz kıtlığı arasında Covid-19 pandemisi ile mücadele etmeye devam ederken, guru'nun Berkshire Hathaway'inde (BRK.A, Financial)(BRK.B, Financial) dört hisse senedi hisse senedi portföyü daraldı.

Benzer şekilde, 28.7 için %2021'lik bir toplam getiri yayınladıktan sonra, S&P 500 Endeksi bu ay şu ana kadar %4.68 civarında düştü.

Mart 2020'deki koronavirüs kazasının ardından farklı sektörlerde birçok satın alma fırsatı olmasına rağmen, birçoğunun tüm zamanların en büyük yatırımcılarından biri olarak gördüğü Buffett, Berkshire'ın nakit stokunun 149.2 milyar dolara yükselmesine izin verdi. 2019'da "fil büyüklüğünde" bir satın alma aradığını söylese de, üçüncü çeyrekte sadece iki yeni pozisyon kazandığı ve mevcut bir holdinge eklendiği için henüz bulamamış görünüyor.

Fiyatla ilgili olarak, milyarder yatırımcı, bir şirketin hisse fiyatı ile gerçek değeri arasında bir güvenlik payı arar. Ayrıca, adil şirketleri harika fiyatlara almak yerine, “muhteşem” şirketleri “adil” fiyatlarla satın almayı savunuyor. Buffett ayrıca, anladığı ve güçlü hendekleri olan yüksek kaliteli şirketleri tercih etme eğilimindedir.

Öz sermaye portföyü, 43 Eylül 30'de sona eren üç aylık dönem itibariyle, 2021 milyar dolar değerinde 293.45 hisseden oluşuyordu. Buffett'in holdingleri 2022'de şimdiye kadar karışık performanslar sergiledi ve ilk 11 pozisyonun 20'i düştü.

Perşembe günü itibariyle, bir yılın en düşük fiyatlarına yakın düşüş gösteren dört Buffett hissesi, STORE Capital Corp. (STOR, Financial), Charter Communications Inc. (CHTR, Financial), T-Mobile US Inc. (TMUS, Financial) oldu. ) ve RH (RH, Mali).

MAĞAZA Sermayesi

STOR Sermaye Payları
STOR
(STOR, Financial) geçen yıl için %1.82'lik bir getiri bildirdikten sonra biraz toparlandı. Çarşamba günü hafif bir düşüşle 31.93$'da kapandıktan sonra, hisseler Perşembe sabahı %0.66 yükseldi. Hisse şu anda yıllık en düşük seviyesi olan 4.11$'ın %30.67 üzerinde.

Buffett, özkaynak portföyünün %24.4'sini yansıtan şirketin 0.27 milyon hissesine sahiptir.

Arizona merkezli Scottsdale gayrimenkul yatırım ortaklığının 8.71 milyar dolarlık bir piyasa değeri var; hisseleri Perşembe günü 31.94 fiyat-kazanç oranı, 34.34 fiyat-defter oranı ve 1.7 fiyat-satış oranı ile 11.47 $ civarında işlem gördü.

GuruFocus, STORE Capital'in finansal gücünü 4 üzerinden 10 olarak derecelendirdi. Son üç yılda yaklaşık 1.1 milyar dolarlık yeni uzun vadeli borç ihraç etmesinin bir sonucu olarak, şirketin faiz kapsamı zayıf. Altman Z-Skoru 1.4, varlıkların artması ve son 12 ayda hisse başına gelir artışının yavaşlaması nedeniyle iflas tehlikesiyle karşı karşıya olabileceği konusunda uyarıyor. Yatırım yapılan sermayenin getirisi de ağırlıklı ortalama sermaye maliyetinin gölgesinde kalıyor ve bu da şirketin büyüdükçe değer yaratmakta zorlandığını gösteriyor.

GYO'nun kârlılığı, genel olarak düşük performans gösteren rakipler olan azalan faaliyet marjına ve özsermaye, varlıklar ve sermaye getirilerine rağmen 7 üzerinden 10 puan aldı. STORE Capital ayrıca 4 üzerinden 9'lük orta düzeyde bir Piotroski F-Skoruna sahiptir, bu da koşulların istikrarlı bir şirket için tipik olduğu anlamına gelir.

Buffett, %8.95 hissesi ile STORE Capital'in en büyük guru hissedarıdır. Jim Simons (Ticaret, Portföy) 'Rönesans Teknolojileri, Caxton Ortakları (İşlemler, Portföy) ve Mario Gabelli (İşlemler, Portföy) de hisse senedi pozisyonları var.

Şart İletişim

Charter Communications'ın (CHTR, Financial) hisseleri geçen yıl %10 düştü. Çarşamba günü 581.34 dolardan kapatmak için küçük bir düşüş kaydettikten sonra, hisseler Perşembe sabahı %0.77 arttı. Hisse şu anda yıllık en düşük seviyesi olan 1.24$'ın %547.17 üzerinde.

Oracle of Omaha, şirketin özkaynak portföyünün %4.2'ünü temsil eden 1.04 milyon hisseye sahiptir.

Merkezi Stamford, Connecticut'ta bulunan telekomünikasyon ve kitle iletişim şirketi, 105.18 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip; hisseleri Perşembe günü fiyat-kazanç oranı 585.80, fiyat-defter oranı 26.72 ve fiyat-satış oranı 6.17 ile 2.28 dolar civarında işlem görüyordu.

Charter Communications'ın mali gücü GuruFocus tarafından 3 üzerinden 10 olarak derecelendirildi. Son birkaç yılda yeni uzun vadeli borç ihraç etmesi nedeniyle, şirketin faiz kapsamı zayıf. 1.01'lik Altman Z-Skoru da şirketin iflas tehlikesiyle karşı karşıya olabileceği konusunda uyarıyor.

Şirketin kârlılığı, faaliyet marjı genişlemesi, sektördeki emsallerinin yarısından daha fazla performans gösteren güçlü getiriler ve iş koşullarının sağlıklı olduğunu gösteren 7'lik yüksek Piotroski F-Skoru sayesinde 10 üzerinden 7'lik bir notla daha iyi bir performans gösterdi. Charter Communications ayrıca tutarlı kazanç ve gelir artışının arkasında üç yıldızlı bir öngörülebilirlik sıralamasına sahiptir. GuruFocus'a göre, bu sıralamaya sahip şirketler, 8.2 yıllık bir süre boyunca yıllık ortalama %10 getiri sağlıyor.

Hisse senedine yatırım yapan gurular arasında Dodge & Cox, %3.16'lık hissesiyle en büyük hisseye sahiptir. Frank Kumları (İşlemler, Portföy), İlk Pasifik Danışmanları (İşlemler, Portföy), Bill Nygren (İşlemler, Portföy), Diamond Hill Başkenti (İşlemler, Portföy), Steven Romick (İşlemler, Portföy) ve PRIMECAP Yönetimi (Ticaret, Portföy) ayrıca Charter Communications'a yatırım yapmaktadır.

T-Mobile ABD

T-Mobile US'nin (TMUS, Financial) hisseleri geçen yıl yaklaşık %20 değer kaybetti. Çarşamba günü 105.37$'dan kapanan bir kayıp kaydeden hisseler, Perşembe sabahı %2.14 yükseldi. Hisse şu anda yıllık en düşük seviyesi olan 1.23$'ın %104.10 üzerinde.

Guru, öz sermaye portföyünün %5.24'ünü oluşturan şirketin 0.23 milyon hissesine sahiptir.

Washington merkezli telekomünikasyon hizmetleri şirketi Bellevue, 134.57 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip; hisseleri Perşembe günü fiyat-kazanç oranı 107.64, fiyat-defter oranı 40.35 ve fiyat-satış oranı 1.95 ile 1.69 $ civarında işlem görüyordu.

GuruFocus, T-Mobile'ın finansal gücünü 3 üzerinden 10 olarak derecelendirdi. Düşük faiz kapsamına ek olarak, 1.07'lik düşük Altman Z-Skoru, varlıkları gelir artışından daha hızlı bir oranda arttığı için şirketin iflas riski altında olabileceği konusunda uyarıyor. . WACC, ROIC'yi de gölgede bırakıyor, bu nedenle şirket değer yaratmak için mücadele ediyor.

Şirketin kârlılığı, faaliyet marjı genişlemesi, rakiplerinin yaklaşık yarısından daha düşük performans gösteren getiriler ve 6'lük orta düzeyde bir Piotroski F-Skoru sayesinde 10 üzerinden 4 puan alarak daha iyi bir performans gösterdi. beş yıldızlı. GuruFocus, bu sıralamaya sahip şirketlerin yıllık ortalama %1.1 getiri sağladığını söylüyor.

Dodge & Cox, %1.02 hissesi ile T-Mobile'ın en büyük guru hissedarıdır. Diğer üst düzey guru yatırımcıları şunları içerir: Andreas Halvorsen (İşlemler, Portföy), David Tepper (Ticaret, Portföy), Barrow, Hanley, Mewhinney & Strauss, Nygren, Lee Ainslie (İşlemler, Portföy) ve PRIMECAP Yönetimi (İşlemler, Portföy).

RH

RH'nin hisseleri son 15 ayda yaklaşık %12 değer kaybetti. Çarşamba günü 415.69$'dan hafif bir düşüşle kapatan hisseler, Perşembe sabahı %2.92 yükseldi. Hisse şu anda 1.01 haftanın en düşük seviyesi olan 52 doların %411.88 üzerinde işlem görüyor.

Ünlü yatırımcı, şirketin 1.8 milyon hissesine sahip olup, öz sermaye portföyünde %0.41'lik bir alan sağlamaktadır.

Merkezi Corte Madera, California'da bulunan ve eskiden Restoration Hardware olarak bilinen lüks mobilya perakendecisi, 9.22 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip; hisseleri Perşembe günü 428.21 fiyat-kazanç oranı, 20.01 fiyat-defter oranı ve 9.15 fiyat-satış oranı ile 3.66$ civarında işlem görüyordu.

RH'nin mali gücü GuruFocus tarafından 4 üzerinden 10 olarak derecelendirildi. Yeterli faiz kapsamına sahip olmasına rağmen, 2.95'lik Altman Z-Skoru, şirketin bir miktar baskı altında olduğunu gösteriyor. Bununla birlikte, ROIC, WACC'yi aştığı için değer yaratılmaktadır.

Şirketin karlılığı 7 üzerinden 10 puan aldı. Genişleyen bir faaliyet marjına ek olarak, RH, sektördeki emsallerinin çoğundan daha iyi performans gösteren güçlü getiriler ve 7'lik yüksek bir Piotroski F-Skoru ile desteklenmektedir. Ayrıca tek yıldızlı bir öngörülebilirlik sıralamasına sahiptir.

Buffett, %8.37 hissesi ile RH'nin en büyük guru hissedarıdır. Hisse senedine sahip olan diğer gurular Steve Mandel (İşlemler, Portföy), daniel loeb (İşlemler, Portföy), Ray Dalio (İşlemler, Portföy), Steven Cohen (İşlemler, Portföy), Joel Greenblatt (Ticaret, Portföy) ve Ainslie.

Açıklamalar

Bahsedilen hisse senetlerinde pozisyonum yok ve önümüzdeki 72 saat içinde herhangi bir pozisyon başlatma planımız yok.

Bu yazarın görüşleri yalnızca kendi görüşleridir ve GuruFocus.com tarafından onaylanmamakta veya garanti edilmemektedir.