Efsaneler konuştuğunda insanlar dinler ve Ray Dalio'nun efsanevi statüsüne uyan çok az yatırımcı vardır. Bridgewater Associates'in kurucusu, şirketini 2 odalı bir apartman işletmesinden, yönetimi altındaki 150 milyar doları aşan varlıkları ve 46 milyar doları aşan net kazancıyla dünyanın en büyük hedge fonu haline getirdi.
Dalio, önümüzdeki iki ila dört yıl içinde küresel ekonomik ve politik sistemlerimizin şu anda tahmin edilemez şekillerde değişeceğine inanıyor. Ve yatırımcılar için hayatta kalmanın anahtarı, hisse senetlerinde geniş kapsamlı bir duruş olabilir. Dalio'nun dediği gibi, “Nakit ve tahvil olmayan, oldukça çeşitlendirilmiş bir varlık portföyü istiyorum. Varlık sınıfı çeşitlendirmesini istediğim kadar coğrafi çeşitlendirmeyi de istiyorum.”
Bunu akılda tutarak, odak noktamız Bridgewater'ın fonun ilk çeyrekte yakaladığı hisse senetlerini açıklayan en son 13F dosyasına kaydı. Özellikle iki ticker üzerinde kilitleme, TipRanks veritabanı her birinin bir “Güçlü Satın Alma” analist konsensüsünü kazandığını ve önemli bir yukarı yönlü potansiyele sahip olduğunu ortaya koydu.
Bunlar, pazar iklimi fırtınalı hale geldiğinde Dalio'nun nereye gitmek istediğine biraz ışık tutabilecek Bridgewater için yeni pozisyonlar. Hadi daha yakından bakalım.
Güzellik Sağlık Şirketi (CİLT)
Beauty Health Company ile kişisel bakım sektörüne başlayacağız. Beauty Health, amiral gemisi markası HydraFacial da dahil olmak üzere bir dizi cilt bakımı ve kozmetik markasının sahibi ve dağıtımını yapıyor. Şirket, güzelliğin kökü olarak sağlıklı cildi teşvik eden sağlık merkezli bir yaklaşım benimsiyor; ürünleri, geleneksel kozmetikler ve tıbbi cilt tedavileri arasındaki boşluğu doldurur.
Beauty Health, 2021'de milyar dolarlık bir SPAC birleşmesiyle kamu pazarlarına girdi ve bir sıçrama yaptı. Şirket geçen yıl HydraFacial için 260.1 milyon dolarlık net satış bildirdi ve müşteri tabanının 21,719'dan fazla ülkede 90 kurulu HydraFacial dağıtım sistemine ulaştığını gördü. Bu yılın Mart ayında şirket, Syndeo adlı HydraFacial dağıtım sistemine dijitalleştirilmiş bir yükseltme sundu ve ilk çeyreğin sonundan önce yeni sistemde 258 takas gördü.
Şirket, 1Ç22'de başka iyi haberler de aldı. Gelirler yıldan yıla artarak %58 artarak 75.4 milyon doların üzerine çıktı ve şirket, bu toplamda, sarf malzemelerinden 33.8 milyon dolar ve dağıtım sistemlerinden 41.6 milyon dolar olmak üzere bir sağlık karışımı bildirdi. Beauty Health ayrıca %69'luk kıskanılacak bir brüt kar marjına sahip olup, şirketin kârlılığa doğru ilerleme yeteneği için iyi bir işarettir. Bununla birlikte, şirketin artan gelir tablosuna rağmen, hisse senedi bu yıl şu ana kadar yaklaşık yarı yarıya düştü.
Ray Dalio, düşük hisse fiyatını bir fırsat olarak görüyor gibi görünüyor. Bridgewater firması, SKIN hisselerinde toplam 255,552 hisse ile önemli bir satın alma gerçekleştirdi. Mevcut piyasa fiyatında, bu blok 3.07 milyon dolar değerinde.
Yatırım şirketi Canaccord'dan 5 yıldızlı analist Kyle Rose da burada iyimser bir görünüm için pek çok neden görüyor. “SKIN, yeni nesil Syndeo platformunun piyasaya sürülmesiyle birlikte etkileyici bir baskı daha bildirdi…. Şirket, altyapıyı ölçeklendirmeye ve devam eden Syndeo lansmanına yatırım yapmaya devam ederken, SKIN 2022'yi son yatırım yılı olarak görüyor… Bazı yatırımcılar, Syndeo'ya yapılan takasların/yükseltmelerin kısa vadeli marj etkisi konusunda endişeli olsa da, şirkete inanıyoruz sonraki yıllarda (2023+) kaldıraç hasat edebileceği güçlü bir temel oluşturması gereken yakın/uzun vadeli büyüme girişimlerine ihtiyatlı bir şekilde yatırım yapmaya devam ediyor. İşin temelindeki olumlu ivme göz önüne alındığında, tezimizi değiştirmek için hiçbir neden görmüyoruz.”
Bu tez, 22 dolarlık bir fiyat hedefiyle birlikte gelen hisse senedi üzerinde bir Satın Alma derecesidir. Doğruysa, yatırımcılar %83'lük bir kazançla ceplerini dolduruyor olabilir.(Rose'un geçmiş performansını izlemek için, buraya Tıkla)
Açıkçası, bu kozmetik markası için boğalar yürürlükte - SKIN, 8 olumlu analist incelemesine dayalı olarak oybirliğiyle Strong Buy konsensüs derecelendirmesine sahip. Hisse şu anda 12.02$ olarak fiyatlandırılıyor ve 23.13$'lık ortalama fiyat hedefi, önümüzdeki 92 ay için %12'lik güçlü bir artış anlamına geliyor. (TipRanks'te SKIN stok tahminini görün)
Trimble Navigasyon (TRMB)
Şimdi viteslerimizi bir endüstriyel teknoloji şirketi olan Trimble Navigation'a geçirelim. Merkezi Sunnyvale, California'da bulunan Trimble, fiziksel ve dijital dünyaları birbirine bağlayarak verimliliği artırmayı amaçlayan tarım, inşaat ve inşaat, jeo-uzamsal, hükümet, ulaşım ve kamu hizmetleri de dahil olmak üzere çok çeşitli sektörlere yazılım, donanım ve destek hizmetleri sunmaktadır. . Şirketin ürünleri arasında küresel navigasyon uydu sistemi alıcıları, atalet navigasyon sistemleri, lazer telemetreler, insansız hava araçları, tarayıcılar ve yazılım işleme araçları bulunmaktadır.
Son haftalarda, Trimble ileriye dönük kendi operasyonlarını düzene sokmak için bir hamle yaptı. Şirket, The Jordan Company'nin iştiraklerinden biri olan Precisional'a dört bağlı işletmeyi devretti. Precisional, endüstriyel bir hassas ölçüm firmasıdır; aldığı bölümler Protempis, Spectra Precision Tools, LOADRITE ve SECO idi. İşlemin finansal şartları açıklanmadı.
Elden çıkarma duyurusundan birkaç gün önce Trimble, 1Ç22 mali sonuçlarını açıkladı ve toplam gelirde üç aylık bir rekor gösterdi. 993.7 milyon dolarda, üst sıra yıllık %12 arttı. Yıllıklandırılmış yinelenen gelir (ARR) de %12 artarak 1.47 milyar dolara ulaştı. Şirket 184.8 milyon dolarlık GAAP dışı net gelir bildirdi ve bu da 73 sentlik GAAP dışı EPS'ye çevrildi. Hisse başına bazında, bu gelir 66Ç1'de 21 sentten yükseldi ve 68 sentlik tahminin üzerine çıktı.
Ray Dalio burada gördüklerini beğenmiş olmalı, çünkü Bridgewater 143,439 hisseye alışmıştı. Bu yeni pozisyon, mevcut ticaret seviyelerinde 9.32 milyon dolar değerinde.
Piper Sandler'ın 5 yıldızlı analisti Weston Twigg de Trimble'ın ileriye bakması konusunda iyimser ve "herhangi bir durgunluk sinyali görmedi" diyor. Ayrıntılara giren Twigg şöyle devam ediyor: “Binalar ve Altyapı ile Kaynaklar ve Altyapı Hizmetlerindeki Gelir, inşaat ve tarımdaki gücü yansıtarak tahminlerimizin önemli ölçüde üzerindeydi. Güncel olaylarla ilgili olarak, TRMB Rusya/Belarus'a HW satışlarını kesti (gelirin kabaca %2'si), ancak bu satışları birikmiş durumdaki diğer müşterilere yönlendiriyor, bu nedenle 2022'de sınırlı bir etki görmesi gerekiyor; emtia gıda fiyatlarındaki ilgili artışlar, tarımsal talep başka yerlerde artarken daha uzun vadeli rüzgarlar yaratabilir.”
Twigg, "TRMB'nin, bulut tabanlı, paket inşaat yönetimi yazılımı olan yakın zamanda piyasaya sürülen Trimble Construction One platformuyla güçlü bir çekişin gösterdiği yazılım merkezli, daha yüksek marjlı satış modeline doğru önemli ilerleme kaydettiğine inanıyoruz," diye özetledi.
Bu yorumlar, Twigg'in hisse üzerindeki Fazla Kilolu (yani Satın Al) notunu destekliyor ve 100$'lık fiyat hedefi, ileride ~%54 hisse büyümesi için yer olduğunu gösteriyor. (Twigg'in geçmiş performansını izlemek için, buraya Tıkla)
Genel olarak, Cadde'nin geri kalanı TRMB'ye iyimser bakıyor. Hisse senedinin Güçlü Alış durumu, önceki üç ay içinde verilen 3 Alış ve 1 Bekletmeden gelir. TRMB'deki hisselerin her biri 65.03$'dan satılıyor ve ortalama 83.75$'lık hedef, bu seviyeden ~%29'luk olası bir yükselişi gösteriyor.(TipRanks'te TRMB stok tahminini görün)
Cazip değerlerle hisse senedi ticareti için iyi fikirler bulmak için TipRanks'ın Satın Alınacak En İyi Hisse Senetleri, TipRanks'ın tüm özkaynak anlayışlarını birleştiren yeni başlatılan bir araç.
Feragatname: Bu makalede ifade edilen görüşler yalnızca öne çıkan analistlerin görüşleridir. İçeriğin yalnızca bilgi amaçlı kullanılması amaçlanmıştır. Herhangi bir yatırım yapmadan önce kendi analizinizi yapmanız çok önemlidir.
Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-ray-dalio-pulls-trigger-132818581.html