Tedarik zinciri engelleri, son birkaç yılda birçok endüstrinin başına bela oldu ve etkilenenler listesine güneş enerjisi segmentini de ekleyebilirsiniz. Bununla birlikte, güneş enerjisi malzemelerinin maliyetleri sonuç olarak tahterevalli olsa da, geçen yıl önemli ölçüde artan ve bu yıl daha da artması beklenen talebi etkilemedi. Sektör, Enflasyon Düşürme Yasası'nda (IRA) yer alan destekleyici politikalardan da kazançlı çıkabilir. Ek olarak, Rusya'nın Ukrayna'yı işgali ve bunun sonucunda ortaya çıkan enerji krizi de güneş enerjisi hikayesinin artmasına yardımcı oldu.
Tabii ki, güçlü bir büyüme kaydetmesi öngörülen herhangi bir segment yatırımcıları cezbedecek ve büyük bir Wall Street ismi not alıyor.
Küresel varlık yönetimi firması Point72'nin milyarder Başkanı ve CEO'su Steve Cohen, servetini yüksek risk/yüksek ödül stratejisi kullanarak inşa etti ve belli ki güneş enerjisi endüstrisinin şu anda olması gereken bir yer olduğunu düşünüyor. Kendisi son olarak sektörde faaliyet gösteren iki isme yüklendi ve biz de sektöre daldık. TipRanks veritabanı her ikisinde de alçalmak için.
Görünüşe göre bu hisselerin kumar oynamaya değer olduğunu düşünen sadece Cohen değil. Analist fikir birliğine göre, her ikisi de Güçlü Satın Alma olarak derecelendirildi. Pek çok kişinin neden bu güneş enerjisi stokları için geleceğin parlak olduğunu düşündüğünü görelim.
Sunrun Inc. (KOŞMAK)
Cohen'in ilgisini çeken ilk güneş enerjisi stoğu, ABD'nin en büyük güneş enerjisi tesisatçısı olan Sunrun'dur. 2007'de kurulduğundan bu yana işletme çoğunlukla, Sunrun'un bir müşterinin evinde bir güneş enerjisi sistemi kurup bakımını yaptığı ve ardından müşteriye üzerinde anlaşmaya varılan bir yüzde 20'ye elektrik sattığı bir enerji satın alma sözleşmesi (PPA) iş modeline odaklandı. - veya 25 yıllık dönem.
2022 boyunca küresel enerji krizinin arkadan esen rüzgar gibi davranmasıyla Sunrun, yakın zamanda yayınlanan 4. çeyrek sonuçlarında da görüldüğü gibi yıldan yıla istikrarlı bir büyüme kaydetti. Şirketin net abone değeri önceki çeyrekteki 13,259$'dan 16,569$'a yükselirken, müşteriler geçen yılın aynı dönemine göre %21 arttı. Gelir, bir önceki yıla göre %40 artarak 609.52 milyon $'a yükseldi ve Street'in çağrısını 20.63 milyon $ geride bıraktı. Şirket ayrıca sürpriz bir kar elde etti ve EPS 0.29 $ ile tahmin edilen - 0.27 $'ın oldukça önüne geldi.
Konut güneş enerjisi pazarının 7'te kapasitede %2023'lik bir artış görmesi bekleniyor, ancak şirket güneş enerjisi projelerinin finansmanının artan faiz oranları nedeniyle daha pahalı hale geldiği ve bunun muhtemelen karlılığı etkileyeceği konusunda uyarmasına rağmen Sunrun %10 ila %15'lik bir büyüme bekliyor profil.
Sonuç olarak, Steve Cohen burada beğenecek çok şey görmüş olmalı. Halihazırda bir pozisyona sahipken, 4. Çeyrek'te ikiye katlayarak 871,943 hisse satın aldı ve hissesini %103 artırarak toplam 1,723,560'a çıkardı. Bunlar şimdi yaklaşık 38 milyon dolar değerinde.
Cohen'in olumlu yaklaşımını yansıtan Morgan Stanley'den Stephen Byrd, Sunrun'a "En İyi Seçim" diyor ve piyasanın hisse senedinin doğru değerlemesini atamadığını düşünüyor.
5 yıldızlı analist duruşunu açıklayarak şöyle yazdı: "RUN şu anda 5.1 milyar dolarlık bir piyasa değerinde işlem görüyor, ancak mevcut müşterilerinin değerinin ~2.7 milyar dolar veya mevcut piyasa değerinin ~%53'ü olduğunu tahmin ediyoruz. Bu, pazarın yeni müşteri sözleşmelerinden 2.4 milyar dolarlık değer yaratımı sağladığı veya yalnızca üç yıllık ~%20 yıllık müşteri büyümesi ve net abone değerinde mütevazı bir iyileşme sağladığı anlamına gelir. Şu anda ABD'deki hanelerin yalnızca %4'ünün çatı katında güneş enerjisi olduğu ve teknoloji için artan talep/değer önerisi göz önüne alındığında, bunu son derece cezalandırıcı olarak görüyoruz.”
Bu amaçla, Morgan Stanley analisti, Fazla Kilo (yani Satın Al) notunu desteklemek için RUN hisselerine 65 $'lık bir fiyat hedefi veriyor. Bu rakam, 12 aylık %196 gibi muazzam bir artış için yer açıyor. (Byrd'ün geçmiş performansını izlemek için, buraya Tıkla)
Byrd, Street'in en büyük RUN boğası olsa da, çoğu aynı çizgide düşünüyor; 9 Satın Alma ve 2 Bekletme temel alınarak, hisse Güçlü Satın Alma konsensüs derecelendirmesi talep ediyor. Ortalama 39.73$ hedefini tutturan hisseler, önümüzdeki yıl %81 yükselecek. (Görmek Hisse senedi tahminini ÇALIŞTIRIN)
SolarEdge Teknolojileri (SEDG)
Cohen'in yüklemekte olduğu bir sonraki güneş temalı stok, bu alandaki başka bir liderdir. SolarEdge Technologies, dünyanın en büyük fotovoltaik invertör tedarikçisidir. Aslında şirket, güneş panelinin arkasına bağlanan ve üretilen güç miktarını artıran bir cihaz üreterek, böylece sistemin ürettiği enerji maliyetinin düşürülmesine yardımcı olarak, güç optimize edicileri ticari bir başarıya dönüştüren ilk şirket oldu.
İnverter uzmanlığı, başka akıllı enerji ürünlerinin oluşturulmasında da kullanılıyor. SolarEdge, depolama, piller, şebeke hizmetleri çözümleri ve elektrikli araç şarjı dahil olmak üzere farklı enerji endüstrisi segmentlerine odaklanan işletmeleri satın alarak ürün portföyünü genişletti.
Şirket ayrıca, şu anda toplam solar invertör hacminin neredeyse %60'ını temsil eden Avrupa'da artan talebin faydalarını görüyor. Yakın zamanda yayınlanan 4. Çeyrek raporunda, güneş enerjisi segmentinden elde edilen 837 milyon $'lık rekor gelirin etkisiyle toplam gelir, yıldan yıla %890.7 artışla 61.4 milyon $'a ulaştı. sıf. EPS, geçen yılki 2.86 $'dan önemli ölçüde yüksek olan 1.10 $'da gerçekleşti. Hem en yüksek hem de en alt düzeydeki sonuçlar, Sokak beklentilerini yendi. Daha da iyisi, ilk çeyrek için, 1 milyon $'lık konsensüse kıyasla gelirin 915 milyon $ ile 945 milyon $ arasında olması bekleniyor.
O halde Steve Cohen gibi bir yatırımcının SolarEdge gibi bir şirketle ilgilenmesi şaşırtıcı değil. 4. Çeyrek'te Cohen's Point72, SEDG hisselerinde önemli bir satın alma gerçekleştirerek toplam 268,092 hisseye ulaştı ve mevcut hisse fiyatı şu anda 79 milyon doların üzerinde değere sahip.
Milyarder tek hayran değil. Guggenheim analisti Joseph Osha, diğer olumlu gelişmelerin yanı sıra Avrupa'da elde edilen kazanımlardan da etkileniyor ve SEDG'yi 2023 için 'En İyi Fikir' olarak tanımlıyor.
57 yıldızlı analist, "MW hacmi açısından, Avrupa şu anda toplam sevkiyatın %30'sini temsil ediyor ve çeyrek için %69 ardışık büyüme ve 2022'nin tamamı için %5" dedi. "Bu karşılaştırmalar muhtemelen uzun sürmeyecek kadar iyi - Avrupa'yı 44 için %2023'lük bir hacim artışıyla gösteriyoruz - ancak sonuçlar, SEDG'nin özellikle Almanya'daki talep artışından ne ölçüde yararlandığını gösteriyor... İleriye baktığımızda, marj gücümüz Aradığımız gerçekleşti ve hâlâ ihtiyatlı olan modelimiz, 2023 için GAAP brüt kar marjını daha önce %30'dan %29'a yükseltiyor.”
Osha, "SEDG'nin ABD dışında güçlü konut ve ticari güneş enerjisi büyümesine yatırım yapmanın en iyi yolu olduğu bizim için açık ve invertör hacminin %28'inde, zayıf ABD pazarı bizim görüşümüze göre bir sorun olmamalı," diye özetledi Osha. .
Bu amaçla, Osha hisseyi Al olarak derecelendirirken, 452 $'lık fiyat hedefi hisselerin önümüzdeki aylarda ~%53 daha fazla yükseleceğini gösteriyor. (Osha'nın geçmiş performansını izlemek için, buraya Tıkla)
Çoğu analist bu değerlendirmeye katılıyor; SEDG'nin Strong Buy mutabakat görüşü, 15 Satın Alma ve 5 Muhafazaya dayalıdır. Tahmin, şu anda ortalama hedefin 25 $ olduğu düşünüldüğünde, bir yıllık %370.85 artış öngörüyor. (Görmek SEDG hisse senedi tahmini)
Cazip değerlerle hisse senedi ticareti için iyi fikirler bulmak için TipRanks'ın Satın Alınacak En İyi Hisse Senetleri, TipRanks'ın tüm özkaynak anlayışlarını birleştiren yeni başlatılan bir araç.
Sorumluluk Reddi: Bu makalede ifade edilen görüşler yalnızca öne çıkan analiste aittir. İçeriğin yalnızca bilgi amaçlı kullanılması amaçlanmıştır. Herhangi bir yatırım yapmadan önce kendi analizinizi yapmanız çok önemlidir.
Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-steve-cohen-goes-big-224818448.html