Kalan Talaş Kıtlığından Yararlanmak İçin Lam Araştırması Satın Alın

Yarı iletken sektörü muazzam bir büyüme yaşamaya devam ediyor ve trendler önümüzdeki yıllarda da aynı durumun daha da artacağını gösteriyor. Zayıflık, kilit hisse senetlerinin bir fırsat olmasıdır.

Deloitte'un Cuma günü yayınladığı yeni bir rapor, çiplerin tüm sektörlerde yaygın hale gelmesiyle dünya çapındaki yarı iletken satışlarının 600'de ilk kez 2022 milyar doları aşacağını öngörüyor.

için büyük bir fırsat Lam Araştırması (LRCX) ve uzun vadeli yatırımcılar.

Küresel ekonomi büyük bir çip kıtlığının sancıları içinde. Bilgisayar işlemcileri, ev aletlerinden otomobillere, bu ürünlerin üretildiği yeni nesil fabrikalara kadar her şeyde yaygın hale geldi. Bu çipleri uygun ölçekte yapmak için üretim artık çoğunlukla büyük yüklenicilere veriliyor. Tayvan Yarı İletken ve Üretim (TSM). Bu konsolidasyonun istenmeyen sonucu fabrikaların Asya'da yoğunlaşması ve kapasitenin kısıtlı olmasıdır.

Ne zaman ford (F), General Motors (GM), Toyota (TM) ve diğer otomobil üreticileri, küresel salgın yayıldıkça 2020'de siparişleri kestiler. Elma (AAPL), Nvidia (NVDA)ve Gelişmiş Mikro Aygıtlar (AMD) boşluğu doldurmak için devreye girdi. Otomobil üreticileri ve siparişleri istekanın arkasına geçti.

Deloitte'un notuna göre, 2021 yılı boyunca bu yanlışlık otomotiv sektörüne 210 milyar dolara mal olmuş olabilir. Ve eski otomobil üreticileri de ormandan çıkmaya yakın değil.

Sektör elektrikli tahrike doğru yarışırken Biden Yönetimi Ticaret Bakanı Gina Raimondo, otomobil üreticilerinin daha da fazla mikrokontrolör ve mikroişlemciye ihtiyaç duyacağını söylüyor. İçten yanmalı motorla çalışan araçlar iki yüz çipe ihtiyaç duyabilirken, ABD Ticaret Bakanlığı'nda yayınlanan açıklamalara göre tipik bir EV'nin on kat daha fazla çipe ihtiyaç duyacağını iddia ediyor.

Çip yüklenicileri dünyanın her yerinde baş döndürücü bir hızla yeni kapasiteler oluşturarak hazırlanıyorlar.

Intel (INTC) yöneticiler Cuma günü Ohio'da 20 milyar dolarlık yeni bir tesis inşa etme planını duyurdular. Proje 100 milyar dolara yükselebilir ve Chandler, Ariz'de geliştirilmekte olan bir çift yeni tesisin inşaatını artırabilir.

Taiwan Semiconductor ayrıca Arizona'da yeni fabrikalar inşa ediyor. Phoenix tesisi iki yıl içinde faaliyete geçtiğinde Tayvanlı şirketin fason çip üretimindeki şaşırtıcı liderliğini artırmasına yardımcı olacak.

TSM dünyadaki yarı iletken üretiminin %24'ünden sorumludur. Şirket, iPhone'larda, oyun konsollarında, veri merkezlerinde ve 92G radyo kulelerinde kullanılanlar da dahil olmak üzere tüm ileri teknoloji çiplerin %5'sini üretiyor.

Lam Research çip üretmiyor. Fremont, Kaliforniya merkezli şirket, çip üretiminde kullanılan ekipmanı üretiyor. Bu makinelerin ve süreçlerin lider tedarikçisi olan Lam, aralarında TSM, Intel ve Samsung'un da bulunduğu en büyük çip üreticilerinin tümü ile çalışmaktadır.

Yatırımcılar neler olduğunu anlamalı: Tüm dünya çip üretim kapasitesini geliştirmek için yarışıyor. Bu, artan talep ve politikalar nedeniyle yumuşatılan uzun ve pahalı bir süreçtir. Çin'den Avrupa'ya ve ABD'ye kadar kamu sektörü, bölgesel erişimi sağlamak için çip yapımı altyapısına milyarlarca dolar yatırım yapıyor. Amaç, 2021'de otomotiv sektörünü sekteye uğratan kıtlıkların tekrarlanmasını önlemek.

Raimondo'nun haziran ayında sunduğu 52 milyar dolarlık yasa tasarısı Senato'dan geçti. Şu anda Temsilciler Meclisi aracılığıyla çalışıyor.

Kamu sektörü yatırımları ve yarı iletkenlere yönelik yapısal artan talep, Deloitte'un sektöre bu kadar olumlu yaklaşmasının büyük bir nedeni. Analistleri bu büyüme eğiliminin 2030 yılına kadar devam edeceğini öngörüyor. 

Lam Research gibi şirketler doğrudan faydalanıcılardır. 

605 dolarlık fiyatla hisseler yalnızca 16.4 kat ileri kazanç ve 5.5 kat satışla işlem görüyor. Hisse senedi, bu yıl Barclays, Bank of America Merrill Lynch ve Jefferies'in yükseltmelerine rağmen Ocak ayı başındaki 730 dolardan düştü.

adresinde yayınlanan FactSet verilerine göre Barron, var Lam hisselerini inceleyen 12 analist için ortalama 28 aylık fiyat hedefi 752.57 dolar veya mevcut seviyelerin %24.3 üzerinde. Yeni altyapı inşa etme yönündeki siyasi telaş dikkate alındığında bu hedef düşük olabilir.

Uzun vadeli yatırımcılar, mevcut zayıflıktan dolayı Lam'ı satın almayı düşünmelidir.    

Ford ve Tesla gibi hisse senedi opsiyonları satın alarak piyasadaki sonuçlarınızı nasıl önemli ölçüde iyileştirebileceğinizi öğrenmek için özel servisime iki haftalık bir deneme yapın, Taktik Seçenekler: Buraya Tıkla. Üyeler bu yıl paralarının 5 katından fazlasını kazandılar.