Cooper Standard İkinci Çeyrek Sonuçlarını Raporladı, Düzeltilmiş FAVÖK için Tam Yıl Kılavuzunu Yeniden Onayladı

NORTHVILLE, Mich. –Doğrudan Haberler– Cooper Standard Holdings Inc.

Cooper-Standard Holdings Inc. (NYSE: CPS) bugün 2022'nin ikinci çeyreğine ilişkin sonuçları açıkladı.

İkinci Çeyrek 2022 Özeti

  • Satışlar, 605.9'in ikinci çeyreğine göre %13.6 artışla 2021 milyon $ oldu

  • Net zarar, seyreltilmiş hisse başına 33.2 milyon $ veya (1.93 $) olarak gerçekleşti

  • Düzeltilmiş FAVÖK (10.4) milyon $ oldu

  • 250 milyon dolarlık çeyrek sonu nakit bakiyesi; 407 milyon dolarlık devam eden güçlü toplam likidite

  • Özellikle elektrikli araç platformlarında 57 milyon dolar olmak üzere 39 milyon dolarlık net yeni iş ödülü

Cooper Standard Yönetim Kurulu Başkanı ve CEO'su Jeffrey Edwards, “Çeyrek ayının son dört haftasında küresel pazar koşullarında ve üretim seviyelerinde bir miktar iyileşme görmeye başladık” dedi. “Çin üretiminin tekrar devreye girmesi, Avrupa piyasaları ve operasyonlarının Ukrayna'daki savaşla ilgili aksamalardan dolayı istikrar kazanmaya başlaması ve müşterilerimizden gelen artan enflasyon geri kazanımları ile Haziran ayında FAVÖK marjlarının ve nakit akışının pozitife döndüğünü gördük. Devam eden maliyet azaltma girişimleri ve gelişmiş ticari anlaşmalarımızdan beklenen artan pozitif etki ile birlikte, yılın geri kalanında beklenen küresel üretim hacminde daha fazla iyileştirme yapılmasıyla, orijinal rehberliğimiz doğrultusunda tam yıl düzeltilmiş FAVÖK sunmayı beklemeye devam ediyoruz.”

Konsolide Sonuçlar

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

30 Haziranda Sona Eren Altı Ay,

2022

2021

2022

2021

(hisse başına tutarlar hariç milyon dolar tutarları)

Satış

$605.9

$533.2

$1,218.9

$1,202.2

Net kayıp

$ (33.2)

$ (63.6)

$ (94.6)

$ (97.5)

Düzeltilmiş net zarar

$ (58.5)

$ (51.1)

$ (109.9)

$ (65.6)

Seyreltilmiş hisse başına kayıp

$ (1.93)

$ (3.73)

$ (5.51)

$ (5.74)

Seyreltilmiş hisse başına düzeltilmiş zarar

$ (3.40)

$ (3.00)

$ (6.40)

$ (3.86)

Düzeltilmiş FAVÖK

$ (10.4)

$ (14.7)

$ (10.2)

$23.8

İkinci çeyrek satışlarındaki yıldan yıla artış, temel olarak uygun hacim ve karışımın yanı sıra fiyat ayarlamalarına yansıyan malzeme maliyet enflasyonunda gerçekleşen geri kazanımlara bağlanabilir. Bunlar kısmen döviz ve Asya Pasifik bölgesindeki bir ortak girişimin konsolidasyonundan çıkarılmasıyla dengelenmiştir.

2022'nin ikinci çeyreğine ilişkin net zarar, 33.2 milyon dolarlık sabit varlıkların satışından elde edilen kazanç, 33.4 milyon dolarlık yeniden yapılandırma masrafları ve diğer özel kalemler dahil olmak üzere (3.5 milyon dolar) oldu. 2021'in ikinci çeyreği için net zarar, 63.6 milyon dolarlık yeniden yapılandırma masrafları ve diğer özel kalemler dahil olmak üzere (11.6 milyon dolardı). Yeniden yapılandırmayı, diğer özel kalemleri ve bunlarla ilgili vergi etkisini hariç tutan düzeltilmiş net zarar, 58.5'in ikinci çeyreğindeki (2022 milyon $) ile karşılaştırıldığında 51.1'nin ikinci çeyreğinde (2021 milyon $) oldu. öncelikle emtia ve malzeme maliyetlerindeki, ücretlerdeki, genel enflasyondaki ve yüksek gelir vergisi giderindeki devam eden artışlardan kaynaklanmaktadır. Bunlar, uygun hacim ve karışım, üretim verimlilikleri ve geliştirilmiş ticari anlaşmalarımızın ve malzeme maliyet enflasyonunu iyileştirme girişimlerimizin olumlu etkisi ile kısmen dengelenmiştir.

Düzeltilmiş net zarar, düzeltilmiş FAVÖK ve seyreltilmiş hisse başına düzeltilmiş zarar GAAP dışı önlemlerdir. Amerika Birleşik Devletleri'nde genel olarak kabul edilen muhasebe ilkelerine (“US GAAP”) göre hesaplanan ve sunulan, en doğrudan karşılaştırılabilir finansal önlemlere ilişkin mutabakatlar, ekteki ek çizelgelerde sağlanmaktadır.

Otomotiv Yeni İş Ödülleri

Şirket, birinci sınıf mühendislik ve üretim yeteneklerini, inovasyon programlarını ve kalite ve hizmet konusundaki itibarını, müşterileri ile yeni iş ödülleri kazanmak için kullanmaya devam ediyor. 2022'nin ikinci çeyreğinde Şirket, gelecekteki beklenen yıllık satışlarda yaklaşık 57 milyon $'ı temsil eden net yeni iş ödülleri aldı. Özellikle, çeyrek için net yeni iş ödülleri, elektrikli araç platformlarında 39 milyon doları içeriyordu. 2020'nin başından bu yana Şirket, elektrikli araç platformlarında yıllık tahmini artan satışlarda 250 milyon doları aşan net yeni iş ödülleri aldı.

Maliyet Kurtarma Girişimleri

Şirket, artan hammadde fiyatları, yüksek ücretler, genel enflasyon ve diğer piyasa zorluklarıyla bağlantılı artan maliyetleri karşılamak için müşterileriyle birlikte çalışmaya devam ediyor. Genişletilmiş endekse dayalı anlaşmaların ve diğer ticari geliştirmelerin bir kombinasyonu sayesinde, Şirket şimdi %40-60'lık tarihi aralığı aşan bir oranda malzeme maliyeti geri kazanımı gerçekleştirmeyi umuyor. Genişletilmiş endeks bazlı anlaşmalar, Şirket'in gelir tabanının önemli bir çoğunluğunu kapsayacak şekilde oluşturulmuştur. Bu anlaşmalar hem petrol bazlı malzemeleri hem de metalleri kapsıyor ve Şirketin ileriye dönük emtia fiyatlarındaki dalgalanmalara maruz kalmasını büyük ölçüde azaltması bekleniyor. Ayrıca, bazı anlaşmalar, halihazırda yapılmış olan emtia maliyet artışlarının bir kısmının geriye dönük olarak geri alınmasını sağlar.

İşlemlerin Segment Sonuçları

Satış

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

Varyans Nedeniyle:

2022

2021

değişim

Hacim / Karışım*

Döviz

dekonsolidasyon

(dolar miktarları bin olarak)

Dış müşterilere satış

Kuzey Amerika

$331,687

$247,525

$84,162

$85,220

$ (1,058)

$ -

AVRUPA

126,287

132,621

(6,334)

10,499

(16,833)

-

Asya Pasifik

85,779

103,915

(18,136)

(6,741)

(4,852)

(6,543)

Güney Amerika

26,261

14,153

12,108

10,319

1,789

-

Toplam Otomotiv

570,014

498,214

71,800

99,297

(20,954)

(6,543)

Kurumsal, elemeler ve diğer

35,903

34,971

932

2,581

(1,649)

-

Konsolide satışlar

$605,917

$533,185

$72,732

$101,878

$ (22,603)

$ (6,543)

* Müşteri fiyat ayarlamaları net

  • Geri kazanımlar da dahil olmak üzere müşteri fiyat ayarlamalarından arındırılmış hacim ve karışım, yarı iletkenle ilgili tedarik sorunlarının etkisinin azalması nedeniyle araç üretim hacmindeki artışlardan kaynaklandı, Çin'deki COVID-19 kapatmalarının ve Avrupa'daki Ukrayna ihtilafının etkisiyle kısmen dengelendi .

  • Döviz kurunun etkisi öncelikle Euro, Çin Renminbisi, Kore Wonu ve Brezilya Reali ile ilgiliydi.

Düzeltilmiş FAVÖK

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

Varyans Nedeniyle:

2022

2021

değişim

Hacim/ Karışım*

Döviz

Maliyet (Artırır)/ Düşürür**

(dolar miktarları bin olarak)

Segment ayarlı FAVÖK

Kuzey Amerika

$15,441

$756

$14,685

$34,180

$ (723)

$ (18,772)

AVRUPA

(15,316)

(14,391)

(925)

11,328

2,096

(14,349)

Asya Pasifik

(7,799)

(2,302)

(5,497)

3,862

(2,688)

(6,671)

Güney Amerika

(1,298)

(726)

(572)

2,967

(2,297)

(1,242)

Toplam Otomotiv

(8,972)

(16,663)

7,691

52,337

(3,612)

(41,034)

Kurumsal, elemeler ve diğer

(1,402)

1,937

(3,339)

2,621

(124)

(5,836)

Konsolide düzeltilmiş FAVÖK

$ (10,374)

$ (14,726)

$4,352

$54,958

$ (3,736)

$ (46,870)

* Müşteri fiyat ayarlamaları net

** Dekonsolidasyon ağı

  • Geri kazanımlar da dahil olmak üzere müşteri fiyat ayarlamalarından arındırılmış hacim ve karışım, cari yıl döneminde yarı iletkenle ilgili tedarik sorunları için müşteri üretim programları üzerindeki azaltıcı etki nedeniyle araç üretim hacmi artışlarından kaynaklanmıştır. Çin'de 19 kapatma ve Avrupa'da Ukrayna çatışması.

  • Döviz kurunun etkisi öncelikle Euro, Çin Renminbisi, Kore Wonu ve Brezilya Reali ile ilgiliydi.

  • Yukarıdaki Maliyet (Artırır) / Azaltır kategorisi şunları içerir:

    • Emtia maliyeti ve enflasyonist ekonomi;

    • Yalın girişimler yoluyla üretim verimliliği ve satın alma tasarrufu;

    • Artan tazminatla ilgili masraflar; ve

    • Devam eden maaşlı çalışan sayısı girişimleri ve yeniden yapılandırma tasarruflarıyla ilgili maliyetlerde azalma.

Nakit ve Likidite

30 Haziran 2022 itibariyle Cooper Standard'ın toplam 250.5 milyon ABD doları tutarında nakit ve nakit benzerleri vardı. Şirketin tadil edilmiş kıdemli varlığa dayalı döner kredi tesisi kapsamındaki kullanılabilirlik dahil olmak üzere toplam likidite, ikinci çeyreğin sonunda 406.7 milyon $ oldu.

Hafif araç üretimine yönelik mevcut beklentilere ve ürünlerimize yönelik müşteri talebine dayalı olarak, Şirket, mevcut sağlam nakit dengesinin ve esnek kredi olanaklarına erişiminin, yakın gelecekte devam eden operasyonları ve planlanan stratejik girişimlerin yürütülmesini desteklemek için yeterli kaynak sağlayacağını beklemektedir.

Görünüm

Mevcut müşteri programları ve endüstri tahminleri, 2022'nin ikinci yarısında üretim hacimlerinin iyileşmesini sağlıyor. Bununla birlikte, öngörülen artış, küresel tedarik zincirinin kapasitesine ve verimliliğine ve temel bileşenlerin ve emtiaların mevcudiyetine bağlı olmaya devam ediyor.

Şirket'in küresel otomotiv endüstrisine ilişkin görünümü, makroekonomik koşullar, mevcut müşteri üretim programları ve kendi faaliyet planlarına dayanarak Şirket, düzeltilmiş FAVÖK için 2022 tam yıl hedefini yineliyor. Rehberliğin diğer yönleri aşağıdaki gibi ayarlanmıştır:

2022 Rehberi1

Önceki

akım

Satış

2.6 – 2.8 milyar dolar

2.5 – 2.7 milyar dolar

Düzeltilmiş FAVÖK2

50 - 60 milyon dolar

50 - 60 milyon dolar

Sermaye Giderleri

90 - 100 milyon dolar

85 - 95 milyon dolar

Nakit Yeniden Yapılandırma

20 - 30 milyon dolar

20 - 30 milyon dolar

Net Nakit Vergiler / (İade)

$(30) – $(40) milyon

$(50) – $(55) milyon

Temel Hafif Araç Üretimi Varsayımları

Kuzey Amerika

15.2 milyon

14.7 milyon

AVRUPA

18.5 milyon

16.5 milyon

Büyük Çin

24.7 milyon

24.5 milyon

1 Kılavuz, yayımlandığı tarih itibariyle yönetimin tahminlerini ve beklentilerini temsil eder. Bu basın bülteninde sunulan mevcut kılavuz, ilgili hafif araç platformları ve modelleri için Haziran 2022 IHS Markit üretim tahminlerini, müşterilerin planlanan üretim programlarını ve diğer dahili varsayımları dikkate almaktadır.

2 Düzeltilmiş FAVÖK, GAAP dışı bir mali ölçüdür. Şirket, öngörülen düzeltilmiş FAVÖK'ün öngörülen net gelirle mutabakatını sağlamamıştır, çünkü tam yıl net geliri henüz oluşmamış özel kalemleri içerecek ve yıl sonundan önce makul bir kesinlikle tahmin edilmesi zor olacaktır. Bu belirsizlik nedeniyle, Şirket, makul olmayan bir çaba göstermeden öngörülen düzeltilmiş FAVÖK'ü ABD GAAP net geliriyle bağdaştıramaz.

Konferans Görüşmesi Ayrıntıları

Cooper Standard yönetimi, 5'nin ikinci çeyreği sonuçlarını tartışmak, genel bir iş güncellemesi sağlamak ve yatırımcı sorularına yanıt vermek için 2022 Ağustos 10'de saat 00:2022 ET'de bir konferans görüşmesine ve web yayınına ev sahipliği yapacak. Çağrının canlı web yayınına (yalnızca dinleyin) ve sunum materyallerine bir bağlantı, Cooper Standard'ın Yatırımcı İlişkileri web sitesinde www.ir.cooperstandard.com/events.cfm adresinde bulunacaktır.

Telefonla katılmak için Amerika Birleşik Devletleri ve Kanada'daki arayanların ücretsiz (800) 715-9871 numaralı telefonu aramaları gerekir. Uluslararası arayanlar (646) 307-1963'ü aramalıdır. 8473329 konferans kimliğini sağlayın veya Cooper Standard konferans aramasına bağlanmayı isteyin. Sunumun ardından yatırım camiasının temsilcileri soru sorma fırsatı bulacak. Arayanlar, aramanın başlamasından en az beş dakika önce aramalıdır.

Canlı görüşme sırasında katılamayan kişiler, web yayınının tekrarı için Cooper Standard web sitesinin (www.ir.cooperstandard.com) yatırımcı ilişkileri bölümünü ziyaret edebilir.

Cooper Standardı Hakkında

Merkezi Northville, Mich.'de bulunan ve 21 ülkede bulunan Cooper Standard, sızdırmazlık ve sıvı taşıma sistemleri ve bileşenlerinin önde gelen küresel tedarikçisidir. Malzeme bilimi ve üretim uzmanlığımızı kullanarak, çeşitli ulaşım ve endüstriyel pazarlar için yenilikçi ve sürdürülebilir mühendislik çözümleri yaratıyoruz. Cooper Standard'ın yaklaşık 22,600 çalışanı, işimizi ve çevredeki toplulukları sürekli geliştirerek başarımızın merkezinde yer almaktadır. www.cooperstandard.com adresinden daha fazla bilgi edinin veya bizi Twitter @CooperStandard'da takip edin.

Geleceğe yönelik bildiriler

Bu basın bülteni, ABD anlamında “ileriye dönük ifadeler” içermektedir. federal menkul kıymetler yasaları ve bu tür ileriye dönük beyanların bu şekilde oluşturulan güvenli limana tabi olmasını amaçlıyoruz. "Tahmin", "beklemek", "tahmin etmek", "proje yapmak", "planlamak", "niyet etmek", "inanmak", "görünüm", "rehberlik", "tahmin etmek" kelimelerini veya gelecek veya koşullu fiilleri kullanmamız, "olabilir", "olabilir", "olabilir", "olabilir" veya "olabilir" gibi ve bu tür kelimelerin veya benzer ifadelerin varyasyonları ileriye dönük ifadeleri tanımlamayı amaçlar. Tüm ileriye dönük ifadeler, mevcut beklentilerimize ve çeşitli varsayımlarımıza dayanmaktadır. Beklentilerimiz, inançlarımız ve öngörülerimiz iyi niyetle ifade edilmiştir ve bunlar için makul bir temel olduğuna inanıyoruz. Ancak bu beklentilerin, inançların ve öngörülerin gerçekleşeceğinin garantisini veremeyiz. İleriye dönük beyanlar, gelecekteki performansın garantisi değildir ve fiili sonuçların veya başarıların, ileriye dönük beyanlarda ifade edilen veya ima edilen gelecekteki sonuçlardan veya başarılardan önemli ölçüde farklı olmasına neden olabilecek önemli risklere ve belirsizliklere tabidir.

Bu ileriye dönük ifadelere gereğinden fazla güvenmemelisiniz. İleriye dönük ifadelerimiz yalnızca bu basın bülteninin yayınlandığı tarih itibariyle geçerlidir ve yeni bilgiler, gelecekteki olaylar veya başka bir nedenle, açıkça belirtmediğimiz durumlar dışında, ileriye dönük herhangi bir ifadeyi kamuya açık bir şekilde güncelleme veya başka bir şekilde revize etme yükümlülüğünü üstlenmiyoruz. kanunen bunu yapmak zorundadır.

Bu basın bülteni ayrıca sektör yayınlarına, anketlere ve tahminlere dayanan tahminleri ve diğer bilgileri içerir. Bu bilgiler bir dizi varsayım ve sınırlama içerir ve bilgilerin doğruluğunu veya eksiksizliğini bağımsız olarak doğrulamadık.

CPS_F

Mali tablolar ve ilgili notlar aşağıdaki gibidir:

COOPER-STANDART HOLDİNG A.Ş.

ÖZET KONSOLİDE FAALİYET TABLOLARI

(Denetlenmemiş)

(Hisse ve hisse tutarları hariç bin dolar tutarları)

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

30 Haziranda Sona Eren Altı Ay,

2022

2021

2022

2021

Satış

$605,917

$533,185

$1,218,901

$1,202,152

Satılan ürünlerin maliyeti

590,541

534,118

1,181,983

1,134,793

Brüt kar (zarar)

15,376

(933)

36,918

67,359

Satış, yönetim ve mühendislik giderleri

52,282

50,085

104,186

108,139

İşletme satışından doğan zarar (kazanç), net

-

195

-

(696)

Sabit kıymetlerin satışından elde edilen kazanç, net

(33,391)

-

(33,391)

-

Maddi olmayan varlıkların amortismanı

1,737

1,933

3,483

3,705

Yeniden yapılandırma ücretleri

3,482

11,631

11,313

32,678

Değer düşüklüğü masrafları

3

841

458

841

İşletme zararı

(8,737)

(65,618)

(49,131)

(77,308)

Faiz gideri, net faiz geliri

(18,454)

(18,125)

(36,631)

(35,909)

İştiraklerin (zararları) kazançlarındaki özkaynaklar

(3,446)

393

(4,802)

1,179

Diğer (gider) gelir, net

(1,509)

1,362

(2,720)

(3,727)

Gelir vergisi öncesi zarar

(32,146)

(81,988)

(93,284)

(115,765)

Gelir vergisi gideri (fayda)

2,005

(17,459)

2,657

(16,523)

Net kayıp

(34,151)

(64,529)

(95,941)

(99,242)

Kontrol gücü olmayan menfaatlere atfedilebilen net zarar

904

918

1,334

1,767

Cooper-Standard Holdings Inc.'e atfedilebilen net zarar

$ (33,247)

$ (63,611)

$ (94,607)

$ (97,475)

Ödenmiş ağırlıklı ortalama hisse

Basic

17,189,128

17,031,113

17,162,915

16,991,372

sulandırılmış

17,189,128

17,031,113

17,162,915

16,991,372

Hisse başına zarar:

Basic

$ (1.93)

$ (3.73)

$ (5.51)

$ (5.74)

sulandırılmış

$ (1.93)

$ (3.73)

$ (5.51)

$ (5.74)

COOPER-STANDART HOLDİNG A.Ş.

ÖZET KONSOLİDE BİLANÇOLAR

(Dolar tutarları bin olarak)

Haziran 30, 2022

31 Aralık 2021

(Denetlenmemiş)

Varlıklar

Dönen varlıklar:

nakit ve nakite eşdeğer

$250,458

$248,010

Alacak hesapları, net

350,001

317,469

Takım alacağı, net

87,414

88,900

Stoklar

183,568

158,075

Önceden ödenmiş harcamalar

30,360

26,313

Gelir vergisi alacakları ve iade edilebilir alacaklar

26,838

82,813

Diğer mevcudatlar

70,467

73,317

Toplam dönen varlıklar

999,106

994,897

Nitelik, tesis ve araçgereç, ağ

702,507

784,348

Faaliyet kiralaması kullanım hakkı varlıkları, net

102,407

111,052

Iyi niyet

142,213

142,282

Maddi olmayan duran varlıklar, net

51,015

60,375

Diğer varlıklar

143,134

133,539

Toplam varlık

$2,140,382

$2,226,493

Yükümlülük ve eşitçilik

Kısa vadeli yükümlülükler:

Bir yıl içinde ödenecek borç

$51,016

$56,111

Ödenebilir hesaplar

357,327

348,133

Bordro yükümlülükler

94,646

69,353

Tahakkuk eden borçlar

121,416

101,466

Mevcut işletme kiralama yükümlülükleri

21,177

22,552

Toplam mevcut sorumluluklar

645,582

597,615

Uzun vadeli borç

979,227

980,604

Emeklilik maaşları

120,438

129,880

Emekli maaşı dışındaki emeklilik sonrası yardımlar

42,525

43,498

Uzun vadeli faaliyet kiralama yükümlülükleri

84,940

92,760

Diğer yükümlülükler

45,957

50,776

Toplam yükümlülükler

1,918,669

1,895,133

Özkaynak:

Hisse senedi

17

17

Ek ödenmiş sermayenin

506,062

504,497

Birikmiş (zarar) kazançlar

(69,054)

25,553

Birikmiş diğer kapsamlı zararlar

(209,714)

(205,184)

Toplam Cooper-Standard Holdings Inc. özsermayesi

227,311

324,883

Kontrol gücü olmayan paylar

(5,598)

6,477

Toplam özsermaye

221,713

331,360

Toplam yükümlülükler ve özkaynaklar

$2,140,382

$2,226,493

COOPER-STANDART HOLDİNG A.Ş.

ÖZET KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOLARI

(Denetlenmemiş)

(Dolar tutarları bin olarak)

30 Haziranda Sona Eren Altı Ay,

2022

2021

Operasyon aktiviteleri:

Net kayıp

$ (95,941)

$ (99,242)

Net zararı işletme faaliyetlerinde kullanılan net nakit ile bağdaştırmak için düzeltmeler:

Amortisman

60,062

65,267

Maddi olmayan varlıkların amortismanı

3,483

3,705

Sabit kıymetlerin satışından elde edilen kazanç, net

(33,391)

-

İşletme satışından elde edilen kazanç, net

-

(696)

Değer düşüklüğü masrafları

458

841

Hisse bazlı tazminat gideri

1,625

3,002

Kazançlarla ilgili temettüler düşüldükten sonra, iştirak zararlarındaki özkaynaklar

7,804

1,032

Ertelenmiş gelir vergileri

(5,096)

(21,709)

Diğer

1,178

1,192

İşletme varlıkları ve yükümlülüklerindeki değişiklikler

59,583

(14,126)

İşletme faaliyetlerinde kullanılan net nakit

(235)

(60,734)

Yatırım faaliyetleri:

Sermaye harcamaları

(44,278)

(55,599)

Sabit varlık satışından elde edilen gelir

52,633

3,000

Diğer

32

35

Yatırım faaliyetlerinde sağlanan (kullanılan) net nakit

8,387

(52,564)

Finans hareketleri:

Uzun vadeli borç için anapara ödemeleri

(2,536)

(2,895)

(Azalış) kısa vadeli borç artışı, net

(1,666)

14,811

Çalışanların hisse bazlı ödeme ödülleri üzerinden kesilen ve ödenen vergiler

(526)

(744)

Diğer

651

532

Finansman faaliyetlerinden sağlanan net nakit (kullanılan)

(4,077)

11,704

Döviz kuru değişikliklerinin nakit, nakit benzerleri ve kısıtlı nakit üzerindeki etkileri

7,103

4,179

Nakit, nakit benzerleri ve kısıtlı nakitteki değişiklikler

11,178

(97,415)

Dönem başında nakit, nakit benzerleri ve kısıtlanmış nakit

251,128

443,578

Dönem sonunda nakit, nakit benzerleri ve kısıtlanmış nakit

$262,306

$346,163

Nakit, nakit benzerleri ve kısıtlı nakdin özet konsolide bilanço ile mutabakatı:

Şu andan itibaren bakiye

Haziran 30, 2022

31 Aralık 2021

nakit ve nakite eşdeğer

$250,458

$248,010

Diğer dönen varlıklara dahil edilen kısıtlı nakit

9,893

961

Diğer varlıklara dahil edilen kısıtlı nakit

1,955

2,157

Toplam nakit, nakit benzerleri ve kısıtlanmış nakit

$262,306

$251,128

GAAP Dışı Ölçüler

FAVÖK, düzeltilmiş FAVÖK, düzeltilmiş net gelir (zarar), hisse başına düzeltilmiş kazanç (zarar) ve serbest nakit akışı, US GAAP kapsamında muhasebeleştirilmeyen ve eğilimleri gizleyebilecek belirli nakit dışı ve özel kalemleri ve bunun göstergesi olmayan işletme performansını hariç tutan ölçülerdir. Şirketin temel finansal faaliyetleri. Net yeni iş, gelecekteki potansiyel artımlı gelirin bir temsili olan ancak gelecekteki gelire tüm dış etkileri tam olarak yansıtmayabilen US GAAP kapsamında tanınmayan bir ölçüdür. Yönetim, FAVÖK, düzeltilmiş FAVÖK, düzeltilmiş net gelir (zarar), hisse başına düzeltilmiş kazanç (zarar), serbest nakit akışı ve net yeni işlerin Şirket'in faaliyet performansının temel göstergeleri olduğunu düşünmekte ve bu ve benzeri ölçütlerin yatırımcılar tarafından yaygın olarak kullanıldığına inanmaktadır. , menkul kıymet analistleri ve Şirket'in performansının değerlendirilmesinde diğer ilgili taraflar. Ayrıca, Şirket'in finansman düzenlemelerinde yer alan finansal taahhüt ve oranların hesaplanmasında da benzer ölçütler kullanılmakta ve yönetim bu ölçütleri iç bütçelerin geliştirilmesi ve tahmin amacıyla kullanmaktadır. FAVÖK, gelir vergisi giderini (yararını), faiz geliri, amortisman ve itfa payından arındırılmış faiz giderini yansıtacak şekilde düzeltilmiş net gelir (zarar) olarak tanımlanır ve düzeltilmiş FAVÖK, yönetimin dikkate almadığı belirli kalemleri yansıtacak şekilde düzeltilmiş FAVÖK olarak tanımlanır. Şirketin temel faaliyet performansını yansıtır. Düzeltilmiş net gelir (zarar), yönetimin Şirket'in temel faaliyet performansını yansıtmadığını düşünmediği belirli kalemleri yansıtacak şekilde düzeltilmiş net gelir (zarar) olarak tanımlanır. Hisse başına düzeltilmiş temel ve seyreltilmiş kazanç (zarar), düzeltilmiş net gelirin (zararın), dönem boyunca mevcut olan sırasıyla temel ve seyreltilmiş hisselerin ağırlıklı ortalama sayısına bölünmesiyle tanımlanır. Serbest nakit akışı, işletme faaliyetlerinden sağlanan net nakit eksi sermaye harcamaları olarak tanımlanır ve hem yönetim hem de yatırımcılar için Şirketin hizmet ve borcunu ödeme kabiliyetini değerlendirmede faydalıdır. Net yeni iş, resmi olarak verilen programlardan beklenen satışları, daha az kayıp işi, durdurulan programları ve değiştirme programlarını yansıtır ve IHS Markit tahmini üretim hacimlerine dayanır. “Net yeni iş” hesaplaması, mevcut programlardaki müşteri fiyat indirimlerini yansıtmaz ve yeni programlardaki fiili araç üretim seviyeleri, döviz kurları ve ana program lansmanlarının zamanlaması dahil olmak üzere ilgili hesaplamaya dahil edilmiş çeşitli varsayımlardan etkilenebilir.

Yatırımcılar, Şirketin faaliyet performansını analiz ederken, FAVÖK, düzeltilmiş FAVÖK, düzeltilmiş net gelir (zarar), hisse başına düzeltilmiş kazanç (zarar), serbest nakit akışı ve net yeni işi, net kâra alternatif olarak değil, tamamlayıcı olarak kullanmalıdır ( zararı), faaliyet geliri veya US GAAP uyarınca elde edilen ve Şirketin likiditesinin bir ölçüsü olarak işletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışına bir alternatif olarak elde edilen diğer herhangi bir performans ölçüsü. FAVÖK, düzeltilmiş FAVÖK, düzeltilmiş net gelir (zarar), hisse başına düzeltilmiş kazanç (zarar), serbest nakit akışı ve net yeni iş, analitik araçlar olarak sınırlamalara sahiptir ve tek başına veya Şirketin faaliyet sonuçlarının analizinin yerine geçmemelidir. US GAAP kapsamında bildirildiği gibi. Diğer şirketler FAVÖK, düzeltilmiş FAVÖK, düzeltilmiş net gelir (zarar), hisse başına düzeltilmiş kazanç (zarar), serbest nakit akışı ve net yeni işleri farklı şekilde raporlayabilir ve bu nedenle Şirket'in sonuçları, diğer şirketlerin benzer başlıklı diğer ölçümleriyle karşılaştırılabilir olmayabilir. Ayrıca, düzeltilmiş FAVÖK ve düzeltilmiş net gelir (zarar) değerlendirilirken, Şirket'in gelecekte aşağıdaki sunumdaki düzeltmelere benzer veya daha fazla harcamaya maruz kalabileceği dikkate alınmalıdır. Düzeltilmiş FAVÖK ve düzeltilmiş net gelirin (zararın) bu sunumu, Şirketin gelecekteki sonuçlarının özel kalemlerden etkilenmeyeceği şeklinde yorumlanmamalıdır. FAVÖK, düzeltilmiş FAVÖK, düzeltilmiş net gelir (zarar) ve serbest nakit akışı mutabakatları takip eder.

GAAP Dışı Önlemlerin Mutabakatı

FAVÖK ve Düzeltilmiş FAVÖK

(Denetlenmemiş)

(Dolar tutarları bin olarak)

Aşağıdaki tablo, net zarardan FAVÖK ve düzeltilmiş FAVÖK'ün mutabakatını sağlar:

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

30 Haziranda Sona Eren Altı Ay,

2022

2021

2022

2021

Cooper-Standard Holdings Inc.'e atfedilebilen net zarar

$ (33,247)

$ (63,611)

$ (94,607)

$ (97,475)

Gelir vergisi gideri (fayda)

2,005

(17,459)

2,657

(16,523)

Faiz gideri, net faiz geliri

18,454

18,125

36,631

35,909

Amortisman ve itfa payları

31,412

35,444

63,545

68,972

FAVÖK

$18,624

$ (27,501)

$8,226

$ (9,117)

Yeniden yapılandırma ücretleri

3,482

11,631

11,313

32,678

Ortak girişimin konsolidasyondan çıkarılması (1)

-

-

2,257

-

Değer düşüklüğü masrafları (2)

3

841

458

841

İşletme satışından doğan zarar (kazanç), net (3)

-

195

-

(696)

Sabit kıymetlerin satışından elde edilen kazanç, net (4)

(33,391)

-

(33,391)

-

Kira fesih maliyetleri (5)

-

108

-

108

Dolaylı vergi ayarlamaları (6)

908

-

908

-

Düzeltilmiş FAVÖK

$ (10,374)

$ (14,726)

$ (10,229)

$23,814

Satış

$605,917

$533,185

$1,218,901

$1,202,152

Net zarar marjı

(% 5.5)

(% 11.9)

(% 7.8)

(% 8.1)

Düzeltilmiş FAVÖK marjı

(% 1.7)

(% 2.8)

(% 0.8)

2.0%

  1. Asya Pasifik bölgesindeki bir ortak girişimin konsolidasyondan çıkarılmasına atfedilebilen ve gerçeğe uygun değerde düzeltme gerektiren zarar.

  2. Avrupa'daki atıl varlıklarla ilgili 2022 ve 2021'de nakit dışı değer düşüklüğü ücretleri.

  3. 2021 boyunca, Avrupa kauçuk sıvı transferi ve özel sızdırmazlık işlerimizin ve Hindistan operasyonlarımızın 2020 yılında elden çıkarılmasıyla ilgili olarak, iş satışlarından elde edilen net kazançta müteakip düzeltmeler kaydettik.

  4. Şirket, 2022'nin ilk çeyreğinde Avrupa'daki tesislerinden biri için satış-geri kiralama anlaşması imzalamış ve 2022'nin ikinci çeyreğinde kazanç elde edilmiştir.

  5. Kira fesih maliyetleri artık ASC 842 uyarınca yeniden yapılandırma masrafları olarak kaydedilmez.

  6. Önceki dönem dolaylı vergi düzeltmelerinin etkisi.

Düzeltilmiş Net Zarar ve Hisse Başına Düzeltilmiş Zarar

(Denetlenmemiş)

(Hisse ve hisse tutarları hariç bin dolar tutarları)

Aşağıdaki tablo, net zararın düzeltilmiş net zararla mutabakatını ve ilgili hisse başına zarar tutarlarını göstermektedir:

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

30 Haziranda Sona Eren Altı Ay,

2022

2021

2022

2021

Cooper-Standard Holdings Inc.'e atfedilebilen net zarar

$ (33,247)

$ (63,611)

$ (94,607)

$ (97,475)

Yeniden yapılandırma ücretleri

3,482

11,631

11,313

32,678

Ortak girişimin konsolidasyondan çıkarılması (1)

-

-

2,257

-

Değer düşüklüğü masrafları (2)

3

841

458

841

İşletme satışından doğan zarar (kazanç), net (3)

-

195

-

(696)

Sabit kıymetlerin satışından elde edilen kazanç, net (4)

(33,391)

-

(33,391)

-

Kira fesih maliyetleri (5)

-

108

-

108

Dolaylı vergi ayarlamaları (6)

908

-

908

-

Öğeleri ayarlamanın vergi etkisi (7)

3,768

(269)

3,184

(1,044)

Düzeltilmiş net zarar

$ (58,477)

$ (51,105)

$ (109,878)

$ (65,588)

Tedavüldeki ağırlıklı ortalama hisse:

Basic

17,189,128

17,031,113

17,162,915

16,991,372

sulandırılmış

17,189,128

17,031,113

17,162,915

16,991,372

Hisse başına zarar:

Basic

$ (1.93)

$ (3.73)

$ (5.51)

$ (5.74)

sulandırılmış

$ (1.93)

$ (3.73)

$ (5.51)

$ (5.74)

Düzeltilmiş hisse başına zarar:

Basic

$ (3.40)

$ (3.00)

$ (6.40)

$ (3.86)

sulandırılmış

$ (3.40)

$ (3.00)

$ (6.40)

$ (3.86)

  1. Asya Pasifik bölgesindeki bir ortak girişimin konsolidasyondan çıkarılmasına atfedilebilen ve gerçeğe uygun değerde düzeltme gerektiren zarar.

  2. Avrupa'daki atıl varlıklarla ilgili 2022 ve 2021'de nakit dışı değer düşüklüğü ücretleri.

  3. 2021 boyunca, Avrupa kauçuk sıvı transferi ve özel sızdırmazlık işlerimizin ve Hindistan operasyonlarımızın 2020 yılında elden çıkarılmasıyla ilgili olarak, iş satışlarından elde edilen net kazançta müteakip düzeltmeler kaydettik.

  4. Şirket, 2022'nin ilk çeyreğinde Avrupa'daki tesislerinden biri için satış-geri kiralama anlaşması imzalamış ve 2022'nin ikinci çeyreğinde kazanç elde edilmiştir.

  5. Kira fesih maliyetleri artık ASC 842 uyarınca yeniden yapılandırma masrafları olarak kaydedilmez.

  6. Önceki dönem dolaylı vergi düzeltmelerinin etkisi.

  7. Bu düzeltme kalemlerinin gelir vergisi etkisini, ücretlerin oluştuğu yargı bölgesi için uygun vergi oranını ve diğer ayrı vergi giderlerini kullanarak hesaplayarak yukarıdaki düzeltmelerin gelir vergisi etkisinin ortadan kaldırılmasını temsil eder.

Serbest nakit akışı

(Denetlenmemiş)

(Dolar tutarları bin olarak)

Aşağıdaki tablo serbest nakit akışını tanımlar:

30 Haziranda Sona Eren Üç Ay,

30 Haziranda Sona Eren Altı Ay,

2022

2021

2022

2021

İşletme faaliyetlerinde sağlanan (kullanılan) net nakit

$11,978

$ (53,650)

$ (235)

$ (60,734)

Sermaye harcamaları

(11,964)

(16,982)

(44,278)

(55,599)

Serbest nakit akışı

$14

$ (70,632)

$ (44,513)

$ (116,333)

İletişim detayları

Medya İletişim

Chris Andrews

+ 1 248-596-6217

[e-posta korumalı]

Analistler için İletişim

Roger Hendriksen

+ 1 248-596-6465

[e-posta korumalı]

Şirket İnternet Sitesi

http://www.cooperstandard.com/

Newsdirect.com'da kaynak sürümü görüntüleyin: https://newsdirect.com/news/cooper-standard-reports-second-quarter-results-reaffirms-full-year-guidance-for-adjusted-ebitda-830503397

Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/cooper-standard-reports-second-çeyrek-210223892.html