Çoğu kişi 2022'de hisse senedi portföyüne çok sık bakmak istemeyebilir ancak herkes zor bir yıl geçirmedi.
Birleşik Krallık pazarındaki huzursuzluğu iyi şekilde kullanan Crispin Odey'in hedge fonu harika bir performans sergiledi. Aslına bakılırsa, yılbaşından bu yana %193 gibi yüksek bir getiriyle bu yıl, fon için rekor bir yıl oldu.
Riskten korunma fonu kralı bunu nasıl başardı? Yeni Başbakan Liz Truss ve Şansölye Kwasi Kwarteng'in, İngiltere için fonlanmayan vergi kesintilerini ilerletmeye yönelik tartışmalı planlarını açıklamasının ardından, sterlinin Eylül ayında daha da düştüğü göz önüne alındığında, büyük ölçüde İngiltere tahvilleri ve İngiliz sterlini karşısında açık pozisyon veren akıllıca bir hareket. zengin.
Ancak Odey için her şey kısa bir oyun değil. Odey'in 1Y22'de portföyüne eklediği ve büyük umutlar beslediği belli hisse senetleri var. Yardımı ile TipRanks veritabanıWall Street'in analist topluluğu arasında bu tercihler konusunda yaygın bir mutabakatın olup olmadığını görebiliriz. O halde hadi dalalım.
Peabody Enerji Şirketi (BTU)
İklim değişikliği üzerindeki etkisi göz önüne alındığında kömürün günleri sayılı, değil mi? Bunu Peabody Energy'yi destekleyenlere söyleyin; 2022'de posaya dönüşen bir piyasada BTU hisseleri yılbaşından bugüne %166 gibi büyük bir artış gösterdi.
ABD ve Avustralya'da büyük, sınıfının en iyisi operasyonlara sahip olan bu saf kömür madencisi, dünyanın devlete ait olmayan en büyük kömür üreticisidir ve esas olarak çelik üreticilerine, sanayi sektörüne ve elektrik üreticilerine kömür sağlamaktadır. Geçtiğimiz yılın sonu itibarıyla şirketin Avustralya ve ABD'deki 17 kömür madenciliği işletmesinde hissesi vardı, sahibi olduğu veya kiraladığı yaklaşık 450,000 dönüm arazi ve yaklaşık 2.5 milyar ton kömür rezervi vardı.
Kömür madenciliği şirketi, çevreye zarar veren özelliklerine rağmen kömür de dahil olmak üzere diğer enerji kaynaklarına olan talebin artmasına neden olan artan ham petrol ve doğal gaz fiyatlarından büyük fayda sağladı. Aynı zamanda ABD'de kömür fiyatları rekor seviyelere ulaştı.
Talepteki artış ikinci çeyrekteki gelir artışından açıkça görülüyor; hasılatı yıllık %2 artışla 82.5 milyar dolara yükseldi. Ek olarak, kazançlar geçen yılın ikinci çeyreğinde 1.32 milyon dolar veya hisse başına 28.6 dolar zarardan 0.28 milyon dolar kar elde etti; bu da hisse başına 2 dolar anlamına geliyor.
BTU hikayesine olan güvenini yansıtan Odey'in fonu, 1.73 milyon hisse satın alarak yeni bir pozisyon aldı. Bu yeni eklemenin değeri nedir? 47.7 milyon dolardan fazla.
Jefferies analistine mantıklı gelecek türden bir hareket bu Christopher LaFeminaKömür madencilerinin makro ortamdaki değişimin meyvelerini almaya devam etmesi gerektiğini belirtiyor.
LaFemina, "Kömür fiyatlarının hava koşulları, tedarik zinciri zorlukları ve termal kömürün küresel enerji karışımında yeniden ortaya çıkması nedeniyle yüksek kalması (ve muhtemelen termal kömür söz konusu olduğunda daha da yükselmesi) nedeniyle madencilikte aykırı değerdir" dedi. “Peabody, kapsama alanımızdaki ABD kömür madencileri arasında geniş bir farkla en fazla termal kömür kaldıracına sahip olduğu için avantajdan yararlanmaya hazırlanıyor… Peabody'nin termal kömürün gerçekleşen fiyatlarının daha yüksek olması ve demiryoluyla bağlantılı olması nedeniyle 2Y'nin 1Y'den önemli ölçüde daha iyi olmasını bekliyoruz. zorluklar hafiflemeli.”
Buna göre LaFemina, BTU'nun bir Alış paylaştığını belirtirken, 36 dolarlık fiyat hedefi %30'luk ek kazançlara yer açıyor. (LaFemina'nın geçmiş performansını izlemek için, buraya Tıkla)
Konsensüs dökümüne bakıldığında, bir analist kenarda kalıyor, ancak diğer 2 analist boğa kampında LaFemina'ya katılarak bu hisse senedine Strong Buy konsensüs notu sağlıyor. (TipRanks'ta BTU hisse senedi tahminlerine bakın)
Ollie'nin Pazarlık Outlet Holding (OLLI)
Odey kömüre büyük yatırım yapıyorsa, portföyüne eklenen bir sonraki yeni ürün tamamen farklı türden olacak.
Ollie's, markalı ürünleri büyük indirimlerle sunan, pazarlıklı bir perakendecidir. Ev mobilyaları, yiyecek, evcil hayvan ve bahçe ürünleri, döşeme, oyuncak, giyim, spor malzemeleri ve elektronik gibi çok çeşitli ürün kategorilerine sahiptir. Hiçbir kategorinin diğerlerine üstün gelmemesi nedeniyle perakendeci geniş bir tüketici yelpazesine hitap ediyor.
Bir indirim perakendecisi olarak Ollie'nin işletmesi ekonomik krize dayanabilecek durumda olmalı ve bu rüzgar, hisse senedinin bu yıl piyasadan kolayca daha iyi performans göstermesine yardımcı oldu. Yaygın kayıplarla karşılaştırıldığında OLLI hisseleri yılbaşından bu yana %7 oranında artış gösterdi.
Ancak şirket, genel olarak zorlu perakende ortamına karşı bağışıklık kazanmadı ve genel olarak hayal kırıklığı yaratan bir 2. çeyrek raporu sundu.
Şirket, bir önceki yıla göre %452.48 artışla 8.8 milyon $ gelir elde etti, ancak beklentilerin 4.95 milyon $ gerisinde kaldı. GAAP dışı hisse başı kazanç 0.22 dolar olarak gerçekleşti ve 0.33 dolarlık konsensüs tahminini kaçırdı. Ayrıca şirket tüm yıl görünümünü de düşürdü.
Odey, hisselerin mevcut değerlemesinde bahis yapmaya değer olduğunu düşünüyor ve iş adamı ikinci çeyrekte yeni bir pozisyon açtı. Odey'in fonu şu anda değeri 2 milyon dolar olan 30,000 hisse satın aldı.
Boğalar arasında Wells Fargo analisti de var edward kelly Ollie's'i mevcut makro iklimde başarılı olabilecek bir isim olarak gören kişi.
5 yıldızlı analist, "Temel hikayeye meydan okunsa da, ivmenin önümüzdeki çeyreklerde olumluya dönmesini bekliyoruz" dedi. “Satın alma ortamı, tedarik zincirlerinin normalleşmesiyle iyileşmeye hazır görünüyor ve eğer tüketici durumu yavaşlamaya başlarsa dramatik bir şekilde OLLI'nin lehine dönebilir. Tedarik zincirindeki yanlış adımlar düzeltilmiş görünüyor. Ayrıca OLLI'nin yaklaşan tüketici ticaretindeki düşüşten faydalanabilecek konumda olduğunu da görüyoruz."
Bu yorumlar doğrultusunda Kelly, OLLI'yi 70 dolarlık bir fiyat hedefiyle birlikte Fazla Kilolu (yani Satın Al) olarak derecelendiriyor. Yatırımcılar için anlamı nedir? Mevcut seviyelere göre %29 artış. (Kelly'nin geçmiş performansını izlemek için, buraya Tıkla)
Genel olarak OLLI hisseleri, 12 Alım, 7 Bekletme ve 4 Satışı içeren 1 analist incelemesine göre analistlerin görüş birliğine göre Orta Düzeyde Satın Alma notuna sahiptir. Ortalama fiyat hedefinin 18.5 dolar olduğu göz önüne alındığında, tahmin bir yıllık kazancın %64.25 olmasını öngörüyor. (TipRanks'ta OLLI hisse senedi tahminlerine bakın)
Cazip değerlerle hisse senedi ticareti için iyi fikirler bulmak için TipRanks'ın Satın Alınacak En İyi Hisse Senetleri, TipRanks'ın tüm özkaynak anlayışlarını birleştiren yeni başlatılan bir araç.
Feragatname: Bu makalede ifade edilen görüşler yalnızca öne çıkan analistin görüşleridir.s. İçeriğin yalnızca bilgilendirme amaçlı kullanılması amaçlanmıştır. Herhangi bir yatırım yapmadan önce kendi analizinizi yapmanız çok önemlidir.
Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/crispin-odey-scored-whopping-193-143415795.html