Dow, 300'ün üzerinde puan kaybetti, Nasdaq, Fed dakikalarının küçülen bilanço konuşmasıyla sürpriz yapmasının ardından %2.9 düştü

Tutanaklar, merkez bankasının bazı Fed yetkilileri arasında potansiyel olarak faizleri daha hızlı artırmaya ve mevcut 8.8 trilyon dolarlık bilançosunu daha yüksek yaşam maliyetleriyle başa çıkmaya yardımcı olmak için beklenenden daha hızlı kesmeye yöneleceği yönünde sağlam konuşmalar yaptığını ortaya çıkardı.

Okumak: Fed tutanakları, yetkililerin gevşek politika duruşundan uzaklaşmaya hazır olduklarını gösteriyor

Politikanın normalleşmesine yönelik adımların daha hızlı atılacağına dair söylentilere piyasanın tepkisi Wall Street'teki bazılarını şaşırttı. Amundi ABD özsermaye geliri müdürü John Carey telefonla yaptığı açıklamada, "Belki de insanların daha önce endişe duyduğu şeyleri doğruluyordu ve şimdi siyah beyaz, kağıt üzerinde herkesin görebileceği bir yerde duruyor" dedi.

“Bu noktada bunun olacağından şüphe edemezsiniz. Bu gerçeklik batıyor.

Bakınız: İşte hisse senedi ve tahvil piyasası stratejistleri, Fed tutanaklarının kolay paranın sonuna işaret etmesinin ardından ne diyor?

14-15 Aralık'taki toplantıda Fed politika yapıcıları, merkez bankasının aylık varlık alımlarının durdurulmasını hızlandırma konusunda anlaştılar.

Ancak Carey aynı zamanda Fed'in enflasyonla mücadelesi sırasında para politikasını çok fazla sıkılaştırma konusunda temkinli davranmasını da bekliyor; özellikle de Kovid-19 enfeksiyonlarındaki artışın ekonomiyi olumsuz etkilemesi, bazı okul bölgelerinin yüz yüze derslere ara vermesi ve planlı eğitimde zorlukların ortaya çıkması durumunda. pandemiye neredeyse iki yıl kala Grammy Ödülleri de dahil olmak üzere endüstri konferansları ve diğer önemli etkinlikler.

Carey, enflasyon baskıları hakkında "Ekonomi omicron ile yavaşlarsa sorun çözülebilir" dedi.

Öte yandan Fed toplantı tutanakları teknoloji bağlantılı sektörlerdeki çöküşü hızlandırdı
SP500.45,
-3.13%
Çarşamba günü ivme kazanıyor ve 2022'nin ilk üç seansında ikinci bir kayıp bekleniyor. Yatırımcılar, Fed'in faizleri kaldırması halinde daha yüksek borçlanma maliyetleri beklentisini hesaba katarken, devlet tahvili getirilerindeki artış da teknoloji oyunları üzerindeki baskıya katkıda bulunuyor. oranlar bu yıl beklenenin üç katına çıktı.

Öte yandan finansal
SP500.40,
-1.25%,
Yükselen faiz ortamından yararlanan pariteler gün ve haftada sağlam bir yükseliş kaydetti.

10 yıllık Hazine getirisi
TMUBMUSD10Y,
%1.702
20'in ilk üç işlem gününde yaklaşık 2021 baz puan arttı.

Yatırımcılar seansın başlarında finans ve sanayi sektörlerindeki hisse senetlerinin değerini artırırken teknoloji oyunlarından uzak duruyorlardı.

Dakota Wealth Management'ın kıdemli portföy yöneticisi Robert Pavlik bir telefon görüşmesinde, "Sanırım pek çok yatırımcı, artık başınızı öne eğmenin zamanı olmadığının farkına varmaya başlıyor" dedi.

Son günlerde "daha yüksek değerlenen hisse senetlerinin yeniden fiyatlandığına" dikkat çekerek Çarşamba günü de teknoloji sektöründe satışlara devam etti. "Ancak bir noktada teknoloji yatırımcılarının bu isimlerden bazılarını savunmak için devreye gireceğini düşünüyorum, ancak henüz o noktada değiliz" dedi.

Ekonomi ve politika cephesinde, özel maaş bordrolarıyla ilgili bir rapor, ADP Ulusal İstihdam Raporu'na göre Aralık ayında 807,000 yeni iş yaratıldığını gösterdi; bu, The Wall Street Journal tarafından ankete katılan ekonomistlerin ortalama tahminlerine göre 375,000'lik kazanç tahminlerinin üzerindeydi. .

“İşler, işler, işler. CFRA Research'ün baş yatırım stratejisti Sam Stovall, e-postayla yaptığı yorumda, bugünden Cuma'ya kadar Wall Street'in iş raporları ve bunların enflasyon ve faiz oranları üzerindeki olası etkileri konusunda takıntılı olacağını yazdı.

Stratejistler ADP raporunu, Çalışma Bakanlığı'nın yaklaşık 48 saat içinde yayınlanması planlanan özel maaş bordroları hakkındaki raporu hakkında erken bilgi edinmek için kullanıyor. Son zamanlarda özel sektör raporu Cuma iş raporunun doğru bir öngörücüsü olmadı.

Ancak ADP raporu izleniyor çünkü yatırımcılar omikron varyantı yükselişi sırasında iş piyasasının sağlığına daha fazla uyum sağlayacak. İşgücü piyasası ve enflasyon görünümü de Fed'deki politika yapıcıların yeni yıla hazırlanırken yakından gözlemleyeceği iki faktör.

Ayrı olarak, IHS Markit hizmet satın alma yöneticileri endeksinin Aralık ayı nihai okuması, Kasım ayındaki 57.6'den düşüşle 58 olarak gerçekleşti ancak çoğunlukla daha önceki tahminlerle aynı doğrultudaydı.

Hangi şirketler odak noktasında?

• Yükselen otomotiv sektörü, mitinglerin ardından ilgi odağı oldu Tesla TSLA ve Ford Motor Co. Sonraki günlerde F. General Motors GM Çarşamba günü tamamen elektrikli Chevy Silverado'yu tanıttı. Sony SONY, elektrikli araç ünitesi kurduktan sonra Tokyo ticaretinde toparlanma yaşadı. GM hisseleri yüzde 4.6 düştü, Ford Salı günkü büyük yükselişin ardından yüzde 2.8 düştü ve Tesla'nın hisseleri de yüzde 5.2 düştü.

• Payları Etin ötesinde
  BYND,
  -5.08%
   bitki bazlı kızarmış tavuk ürününün önümüzdeki hafta ABD'deki KFC lokasyonlarına geleceğinin söylenmesinin ardından ilgi odağı oldu. Hisse senedi %4 oranında değer kaybetti.

• Boeing Co hisse
  B.A.,
  -0.26%
  Havayolu endüstrisinin havacılık şirketinin 0.3 MAX jetini sipariş etmesiyle %737 düştü. Çarşamba günü Allegiant Travel
  ALGT,
  -8.83%
  havayolu Allegiant Air, 50 adet daha satın alma seçeneğiyle birlikte 50 MAX jet sipariş etti.

Diğer varlıklar nasıl gidiyor?

• 10 yıllık Hazine bonosu TMUBMUSD10Y'nin getirisi 4 baz puan artışla %1.70'e yükseldi. Getiriler ve borç fiyatları birbirine zıt hareket ediyor.

• ICE ABD Dolar Endeksi DXY %0.2 kayıpla işlem gördü.

• Altın vadeli işlemleri GC00, Şubat kontratının Comex'te %0.6 artışla ons başına 1,825.10 dolara yerleşmesiyle yükselişle kapandı, ancak Fed tutanaklarının ardından geri çekildi. Şubat teslimi ABD referansı CLG22 Batı Teksas Orta ham petrolü, New York Ticaret Borsası'nda %1.1 artışla varil başına 77.85 dolara yerleşti.

• Bitcoin BTCUSD %4.5 düştü.

• Stoxx Europe 600 SXXP endeksi %0.1'in altında kapanış yaparken, Londra'daki FTSE 100 UKX seansını %0.2 yükselişle tamamladı.

• Shanghai Composite SHCOMP yüzde 1 düştü ve Çin'in CSI 300 endeksi yüzde XNUMX düştü
  000300,
  -1.01%
  Hong Kong'da Hang Seng Endeksi HSI %1 düşerken Japonya'nın Nikkei 1.6 NIK endeksi %225 yükseldi.

—Steve Goldstein bu makaleye katkıda bulundu