Ofis alanı, apartmanlar, alışveriş merkezleri gibi birçok gayrimenkul alt nişi ve kendini saklama yatırımcıların kullanımına sunulmuştur. Genellikle gözden kaçan bir tanesi tarım arazileridir. Sonuçta, ABD'deki mevcut arazinin sadece %17'si çiftçiliğe ayrılmıştır. Diğer gayrimenkul yatırımları gibi standart piyasalarla düşük korelasyona sahiptir ve çeşitlendirme sağlar.
Tarım arazilerinin diğer faydaları arasında birden fazla gelir akışına sahip olmak ve bir enflasyon riskinden korunmak yer alır. Farmland gayrimenkul yatırım ortaklıkları (GYO'lar), kitle fonlaması platformları ve borsada işlem gören fonlar (ETF'ler) aracılığıyla tarım arazilerine maruz kalmak daha kolaydır.
Tarım Arazilerinin Ek Faydaları
Çoklu Gelir Akışı: Arazinin yanı sıra, tarım arazileri buğday veya soya fasulyesi gibi mahsullerin satışından da gelir sağlayabilir. Bu emtialar, yüksek enflasyon dönemlerinde daha yüksek getiri sağlama eğilimindedir. Diğer gelir kaynakları arasında reklam panoları, av kiralamaları, kereste satışları ve yenilenebilir enerji sayılabilir.
Tarım arazileri, rüzgar türbinlerini ve güneş panellerini barındırarak artan yenilenebilir enerji talebinden yararlanabilir.
Enflasyon Riski: ABD'deki tarım arazisi miktarı her yıl azalmaktadır. Bununla birlikte, çiftlikleri dünyadaki tarım arazilerinin %10'unu temsil etmektedir. Tarım arazileri, tarımdan bu yana ABD ekonomisinde de önemli bir rol oynamaktadır. 1.055 yılında ABD ekonomisinde 2020 trilyon doları bulmuştur.
Bu kıtlık ve ekonomi için önemi bu kaynağa olan talebi artırmaktadır. Altın gibi, tarım arazilerinin de sınırlı bir arzı vardır, bu da onu potansiyel olarak enflasyona karşı büyük bir koruma sağlar.
Potansiyel Olarak Durgunluk ve Salgın Koruması: Birçok emlak sektörü durgunluklara karşı bağışık görünüyordu. Ancak, ofis alanı ve alışveriş merkezleri gibi bazı gayrimenkul alt nişleri ağır darbeler aldığından COVID-19 bunun yanlış olduğunu kanıtladı.
Uzaktan çalışma ve kapatmalar, bu sektörlere olan talebi büyük ölçüde azalttı. Öte yandan, tarım arazileri bir besin kaynağı olduğu için buna karşı bağışık olabilir.
Tarım arazileri GYO'ları
Tarım arazilerine maruz kalmanın kolay bir yolu, GYO'lara yatırım yapmaktır. Genellikle GYO'lar tarım arazisi satın alır ve çiftçilere kiralar. Tarım arazileri GYO'ları, aynı zamanda, çeşitli coğrafi bölgelerdeki farklı çiftliklere maruz kalma imkanı sunarak, sadece bir çiftliğe yatırım yapmak yerine daha fazla çeşitlilik sağlar.
Bu tarım arazileri GYO'ları, kolayca alınıp satılabildikleri için fiziksel arazilerden daha likittir. Ücretsiz ETF işlemleri sunan Fidelity gibi geleneksel aracı kurumlarla çevrimiçi olarak alıp satabileceğiniz için, halka açık olarak işlem görüyorlarsa özellikle likittirler.
Daha yerleşik tarım arazisi GYO'larından biri, Gladstone Land Corp. (NASDAQ: KARA). Bu şirket ülke genelinde tarım arazileri satın alır ve kiralar. %27'lik sağlıklı bir üç yıllık gelir artışına sahip ve %1.73 getiri sağlıyor.
Ancak bu GYO, endeksin %29.54 olan fiyat/nakit akım oranından çok daha yüksek olan %16.58 fiyat/nakit akım oranı nedeniyle aşırı değerli göründüğü için mükemmel değil.
Kitle Fonlaması Platformları
Birkaç Crowdfunding platformlar tarım arazilerinde uzmanlaşmıştır. İki örnek Steward ve FarmTogether'dır.
kahya: Steward, kullanıcıların tarım sektöründe borç vermelerini ve borç almalarını sağlayan benzersiz bir platformdur. Çoğu kitle fonlaması platformunun aksine, öz sermaye yatırımlarına değil borçlara odaklanır.
Yatırımcılar, tarım projelerine 100$'a kadar kredi verebilirler. Bu platform hem akredite hem de akredite olmayan yatırımcılara açıktır. Proje başına tipik faiz oranı %5 ile %10 arasında değişmektedir ve kredi verenler için ücret talep etmez.
ÇiftlikBirlikte: ÇiftlikBirlikte yatırımcıların tarımsal yatırımları finanse etmek için diğer yatırımcılarla birlikte paralarını bir araya getirmelerini sağlayan daha geleneksel bir kitle fonlaması platformudur. Bu yatırımcılar, yatırdıkları miktarla orantılı olarak kısmi sahip olurlar.
Bu kitle fonlaması platformu, akredite yatırımcılara yöneliktir ve yüksek minimumlara sahiptir. Oak Ridge Fıstık Bahçesi ve Sürdürülebilir Tarım Arazileri Fonu'nu içeren birkaç teklifi var. Oak Ridge en düşük minimum 15,000 $ 'a sahipken, yatırımcıların Sürdürülebilir Tarım Arazileri Fonu için en az 100,000 $ kazanmaları gerekiyor.
Bu mevcut teklifler, geleneksel pazarlarla düşük korelasyonla ortalama getirilerden daha yüksek olan %10 civarında dahili getiri oranlarına (IRR) sahiptir. Ancak, önemli minimum yatırım gereksinimleri nedeniyle bunlar yüksek bir fiyata gelir.
ETF’ler
GYO'lar gibi, ETF'ler de yüksek bir başlangıç yatırımı olmadan portföyünüze tarım arazileri eklemenin harika bir yoludur. Ayrıca, halka açık borsalarda alınıp satılabildiklerinden, fiziksel araziden daha likittirler.
ETF'ler öncelikle GYO sermaye şirketlerine yatırım yapar ve bu ETF'lerin çoğu pasif olarak yönetilir. Pasif olarak yönetilen bir GYO ETF, Vanguard Emlak Endeksi Fonu ETF (NYSEARCA: Vnq), MSCI US GYO endeksini izler. Bu fon, daha iyi performans göstermeye çalışmak yerine kıyaslamayı takip ettiğinden, %0.12'lik düşük bir harcama oranına sahiptir.
Popüler bir tarım arazisi ETF'si, iShares MSCI Küresel Tarım Üreticileri ETF (NYSEARCA: sebze). Vanguard'ın GYO ETF'si gibi, aynı zamanda pasif bir şekilde yönetilir ve MSCI ACWI Select Tarım Üreticileri Yatırım Yapılabilir Pazar Endeksini izler. Ayrıca %0.39 gibi düşük bir gider oranına sahiptir.
Bu fon, gübre ve tarım kimyasalları üreten tarım şirketlerine ve makine gibi tarım aletlerine yatırım yapıyor. Gıda ve et paketleme konusunda uzmanlaşmış holdingleri vardır. En popüler holdinglerinden biri tarımsal ekipman üreticisidir. Deere & Co. (NYSE: DE).
Son Not
Tarım arazisi, diğerlerinden daha fazla istikrar ve farklı gelir kaynakları sağlayabilen gözden kaçan bir gayrimenkul alt nişidir. İnsanların her zaman yemek yemesi gerekeceğinden, durgunluk ve pandemiye dayanıklı olma eğilimindedir.
Bu benzersiz varlık sınıfının avantajlarından yararlanmak için doğrudan tarım arazilerine yatırım yapmanız gerekmez. Bunun yerine, tarım arazileri GYO'larına, kitle fonlaması platformlarına ve ETF'lere daha düşük miktarlarda yatırım yapabilirsiniz.
İlgili: Benzinga'nın Favori Pasif Gayrimenkul Yatırım Teklifleri
Fotokostic'in Shutterstock üzerindeki fotoğrafı
Benzinga daha fazla sanat çalışmalarını gör!
Hisse senetlerinizle ilgili gerçek zamanlı uyarıları kaçırmayın – katılın benzin pro bedava! Daha akıllı, daha hızlı ve daha iyi yatırım yapmanıza yardımcı olacak aracı deneyin.
© 2022 Benzinga.com. Benzinga yatırım tavsiyesi sunmuyor. Tüm hakları Saklıdır.
Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/farmland-more-profitable-think-discover-171052818.html