Warren Buffett için, Apple onun yeni Cola-Cola'sı, çünkü yatırım ikonu altı yılda 100 milyar dolar hasılat yapıyor

Warren Buffett'in devasa Apple bahsinden elde ettiği son başarı, efsanenin tüm zamanların en büyük yatırımı olan Coca-Cola ile karşılaştırmaları teşvik ediyor.

Berkshire Hathaway, 2016 yılında Apple'ın hisselerini satın almaya başladı ve 5'in ortalarına kadar 2018 milyar dolarlık bir maliyetle iPhone üreticisinin %36'lik hissesini topladı. Teknoloji devinin hisse fiyatı hızla yükselirken, Buffett'ın bahsinin değeri 160 milyar doları aştı ve getirisi sadece altı yılda kağıt üzerinde 100 milyar doları aştı.

Oldukça kazançlı yatırım, bazı Buffett gözlemcilerine Omaha'nın en eski ve en uzun hisse senedi pozisyonunun Oracle'ı olan Coca-Cola'yı hatırlattı. Tüketici juggernaut'un hissesi, Buffett'in 2,000'de satın almaya başlamasından bu yana %1988'in üzerinde yükseldi ve hala 400 milyon hisse ile Berkshire'ın dördüncü en büyük özsermaye pozisyonu.

Smead Capital Management'ın baş yatırım görevlisi ve Berkshire hissedarı Bill Smead, "Buffett, Coca Cola anını Apple'da yaşıyor" dedi. “İkisi de sahibi oldukları ilk beş ila yedi yılda çok yükseldi.”

Apple gibi yüksek değere sahip şirketlere yatırım yapmak, görünüşe göre Buffett'in iyi bilinen değer yatırım ilkelerine meydan okuyor, ancak karakter dışı hareket, son on yılda yaptığı en iyi yatırım olduğu ortaya çıktı. Apple'ın hissesi, sigorta ve enerji de dahil olmak üzere işinin diğer sütunları büyük bir darbe aldığından Berkshire'ın koronavirüs pandemisini atlatmasına yardımcı olmada çok önemli bir rol oynadı.

91 yaşındaki yatırımcı, Apple'ın o kadar büyük bir hayranı oldu ki, artık teknoloji devini, son elli yılda bir araya getirdiği çoğunlukla eski ekonomi şirketlerinden oluşan holdingini yöneten "dört devden" biri olarak görüyor.

Edward Jones'un Berkshire analisti James Shanahan, Apple "Şüphesiz Berkshire için başarılı oldu" dedi. "Buffett, pozisyonun çoğunu mevcut piyasa fiyatının yaklaşık dörtte biri kadar bir ortalama maliyetle satın aldı."

Apple'ın hisse geri satın alma stratejisi, iPhone üreticisinin kazancının her bir doları ile birlikte holdingin mülkiyetinin artmasına da izin veriyor. Berkshire pozisyonu azalttı, ancak mülkiyeti 5.27 sonunda %2020'den geçen yılın sonunda %5.43'e yükseldi.

Holding ayrıca, teknoloji devinden yıllar içinde yıllık ortalama 775 milyon dolar ortalama temettü elde etti.

Buffett'in Coca-Cola hisselerini ilk satın aldığında söylediklerinden ipuçları alacak olursak, yatırımcının uzun süredir Apple'da olduğu pek de uzak bir tahmin olmaz.

“1988'de Federal Konut Kredisi İpoteği ve Coca Cola'da büyük alımlar yaptık. Bu menkul kıymetleri uzun süre elde tutmayı umuyoruz," diye yazdı Buffett, 1988 yıllık mektubunda. “Aslında, olağanüstü yönetimlere sahip seçkin işletmelerin bölümlerine sahip olduğumuzda, favori elde tutma süresi sonsuza kadar sürer. Şirketler iyi performans gösterdiğinde satmak için acele edenlerin ve kâr elde edenlerin tam tersiyiz…”