Küresel çevresel, sosyal ve yönetişim zorluklarını görmezden gelen yatırımcılar (Bilişim G) kendilerini gereksiz riske maruz bırakıyorlar. Bu, yakın zamanda düzenlediğim “Yatırımcılar Değişen ESG Ortamına Nasıl Tepki Vermeli?” başlıklı bir web seminerinin ana çıkarımlarından biriydi. Web semineri, varlık yöneticileri, gazeteciler, akademisyenler ve analistler dahil olmak üzere ESG evreninin dört bir yanından konuşmacıları bir araya getirdi.
NEW YORK, NEW YORK - 13 Ekim: Tüccarlar New York Menkul Kıymetler Borsası katında çalışıyor. … [+]
Getty Images
Değişen bir iklim, hava düzenlerini etkiliyor. Fırtınalar daha sık ve kasırgalar daha şiddetli hale geliyor. Bu yıl, Avrupa kuraklık tarafından harap edildi ve Pakistan sel tarafından harap oldu. Ian Kasırgası Florida'yı vurdu ve milyarlarca dolarlık hasara neden oldu ve orman yangınları küresel manzarayı mahvetti.
Deloitte tarafından yapılan analiz, iklim değişikliği konusunda yetersiz önlemin önümüzdeki 14.5 yıl içinde ABD ekonomisine 50 trilyon dolara mal olabileceğini gösteriyor. Bu sadece ABD'de. Toplam küresel maliyet çok daha yüksek olabilir.
Web semineri panelistleri, iklim değişikliğinin maliyetini ve yatırımcıların bu ters rüzgarları hesaplamalarına nasıl dahil etmeleri gerektiğini tartıştı.
kirliliğin maliyeti
ESG danışmanı ve ELECTRIC LADIES podcast'inin ev sahibi ve yönetici yapımcısı olan konuşmacı Joan Michelson, “ESG'nin gerçekten riski yönetmekle ilgili olduğunu düşünüyorum, böylece ödülünüzü artırmak için ESG yatırımınızı artırabilirsiniz” dedi.
Brown, Yale ve NYU'da ders veren ve sürdürülebilir finans konusunda önde gelen bir yazar ve danışman olan konuşmacı Cary Krosinsky, son hava olaylarının yalnızca kurumsal ve yatırımcıların ESG raporlamasını geliştirme arzusunu hızlandırdığını ekledi. Trend tüm dünyada hızlanıyor.
Güney Varlık Yönetimi ESG raporlaması Çin'de nispeten yeni olmakla birlikte, varlık yöneticisinin bir ESG veritabanı, yani Southern Fund ESG Kapsamlı Bilgi Platformu oluşturma konusunda sağlam ilerleme kaydettiğini kaydetti.
Bu veritabanı, dahili ve harici ESG derecelendirme verilerini, zengin temel verileri, iklimle ilgili veritabanlarını, ihtilaf olaylarını, oylama takibini ve diğer çok boyutlu ESG bilgilerini içerir.
Bu veritabanı, dünyanın en önemli kurumlarından birinde ESG raporlamasını geliştirmeyi amaçlamaktadır.
ekonomiler.
Her varlık yöneticisinin amacı, uzun vadede hissedar servetini artıracak şirketler bulmaktır. Her geçen yıl artan çevresel risklerle birlikte, varlık yöneticilerinin küresel iklime olumlu katkı sağlayan şirketlere odaklanması giderek daha önemli hale geliyor.
Geride bırakılamayanlar ya da önemli mali sonuçlara maruz kalabilirler.
Southern Asset Management, ESG odaklı portföyleri için potansiyel yatırımları analiz ederken, sosyal maliyetler ve karbon emisyon maliyetleri gibi hem olumlu hem de olumsuz faktörleri değerlendirerek her şirket için “kâr modelinin mantığını” değerlendirir.
Panel, iklim sorunlarının farklı ülkelerin gelecekte daha yakın çalışmak için ortak zemin bulabilecekleri kritik alanlardan biri olduğunu kabul etti. Ancak, iklim değişikliğinden etkilenen tek ülkeler bunlar olmayacak. Dünyanın iklim inisiyatifleri üzerinde bir fikir birliği oluşturmak ve şirketler ile hükümetler tarafından daha iyi raporlama yapmak için daha yakından çalışması gerekiyor.
Dikkate alınması gereken diğer faktörler
ESG sadece iklim sorunlarıyla ilgili değildir. Aynı zamanda, çevresel faktöre çok fazla zaman ayırma eğiliminde olan yatırımcılar tarafından genellikle göz ardı edilen sosyal ve yönetişim konularını da içerir.
Bununla birlikte, sosyal ve yönetişim konuları şirketlerin dikkate alması için giderek daha önemli hale geliyor ve bunlar çevre sorunuyla el ele gidiyor.
Joan Michelson, ESG'nin "güzelliğinin", doğru yapıldığında tüm bu faktörleri hesaba katması gerçeğinde yattığını açıkladı.
Konuşmacı ExxonMobil örneğini verdi
Southern Asset Management fon yöneticisi Lefeng Lin, Southern Asset Management'ın şirketlerle de ilişki kurarak değişimi yönlendirmeye çalıştığını söyledi.
Firma, karbon emisyonları veritabanı tarafından derlenen metrikleri kullanarak, büyük emisyon ayak izlerine sahip şirketleri kademeli olarak bir ESG yönetim yapısı kurmalarına yardımcı olmak için hedefliyor. Bu stratejinin en önemli amacı, işletmelerin “iklim değişikliğinin operasyonları üzerindeki olumsuz etkilerinden kaçınmalarına” yardımcı olmaktır.
Cary Krosinsky ayrıca şirketler tarafından artan sosyal katılımın ve iyileştirilmiş yönetişimin şeffaflığı artırmaya, insanları bir araya getirmeye ve belki de en önemlisi yatırımcılar için hissedarlar ve şirketler arasındaki güveni artırmaya yardımcı olacağını belirtti.
Yatırımcıları yeşil yıkayan şirketlere dikkat edin
Ne yazık ki, bazı varlık yöneticileri atladı ESG sürüsü ve gerçekten iyi ESG sıralamalarına sahip olan şirketler ile yatırımcılarını sadece yeşil yıkayan şirketler arasında ayrım yapmak için gereken ayrıntılı araştırmayı yapmıyorlar. Bazı yöneticiler varlıkları büyütmek ve ücret toplamak için işi yapıyormuş gibi yapar.
Panel, ESG yatırımları yoluyla daha iyi performans elde etmenin bir yönteminin, Southern Asset Management'ın karbon emisyonu izleyicisi gibi ayrıntılı araştırma ve analizler olduğu konusunda hemfikirdi.
Şirketler, kriterler iyi bilindiğinde ve yayınlandığında ESG sıralamalarını oynayabilir. Ancak, işletmelerin neye göre yargılandıklarını bilmedikleri zaman sistemi oynamaları çok daha zordur.
Bu nedenle, benzersiz, ısmarlama bir yaklaşım çok önemlidir ve dünya, ESG faktörleri ve şirketlerin uyumu konusunda giderek daha fazla endişelenirken yatırımcıların fazla getiri elde etmelerine yardımcı olabilir.
Kaynak: https://www.forbes.com/sites/jacobwolinsky/2022/10/25/how-investors-can-produce-excess-returns-with-esg-investing/