Enflasyon Geçen Ay Beklenenden Fazla Düştü

Anahtar teslim paketler

• Yatırımcılar Pazartesi ve Salı günlerini bu hafta Çarşamba günü erken saatlerde yayınlanacak enflasyon raporuna hazırlanmak için harcadılar
• Analistler ve ekonomist enflasyon beklentileri, fiyat artışlarının yavaşlamaya başlamasıyla Temmuz ayı TÜFE'sinin gevşediğini gösterdi
• Düşen gaz fiyatları umut verici tahminleri destekledi, ancak hayal kırıklığı yaratan şirket kazançları piyasanın çoğunlukla yatay kapanmasına neden oldu
• Temmuz ve Ağustos enflasyon ve istihdam verilerinin Fed'in Eylül ayında yapacağı faiz artırımı kararını bildirmesi bekleniyor.

Vadeli işlemler yükselirken, hisse senetleri Salı günü hayal kırıklığı yaratan şirket kazançları ve bu hafta merakla beklenen enflasyon raporunun artmasıyla geriledi.

Vadeli işlemler marjinal bir şekilde yükselirken, Nasdaq Bileşik Endeksi Salı günkü düşüşlere öncülük etti ve neredeyse %1.2 düştü. S&P 500 ve Dow sırasıyla %0.4 ve %0.2 oranında değer kaybederek geride kaldı.

Hisse senetleri kısmen, önümüzdeki zorlu yollara işaret eden bir dizi hayal kırıklığı yaratan şirket kazancı sayesinde düştü. Aşı üreticisi Novavax'ın yanı sıra yonga üreticileri Nvidia ve Micron, yavaşlayan bir ekonomide gelecekteki gelirin önceki rehberliğin gerisinde kalabileceği konusunda uyardı.

Ancak ilk haftanın hisse senedi düşüşleri sadece başlangıç. Yatırımcılar Pazartesi ve Salı'yı Çarşamba günkü Tüketici Fiyat Endeksi açıklamasına hazırlanmak için harcadılar. İçerideki veriler - ve Fed'in yanıtı - önümüzdeki aylarda faiz oranı politikalarına ve tüketici duyarlılığına rehberlik edecek.

Yatırımcıların bu hafta enflasyon raporunda beklentileri neler?

Temmuz Tüketici Fiyat Endeksi Çarşamba sabahı yayınlandı. Piyasaya sürülmeden önce, yatırımcılar Salı gününü enflasyonun zirve yaptığına dair kanıt arayarak geçirdiler. Bahisler, Cuma günü beklenmedik şekilde yüksek ABD istihdam verilerinin gelmesinden sonra bu ay özellikle yüksekti.

Tahminler, Tüketici Fiyat Endeksi fiyatlarının yıllık %8.7 veya aylık bazda %0.2 oranında arttığını belirledi. Değişken gıda ve enerji fiyatlarını çıkaran bir başka enflasyon metriği, enflasyonun Haziran ayındaki %6.1'un biraz üzerinde %5.9 arttığını gördü.

Ekonomistler, bu haftaki enflasyon raporunun, petrol ve gaz artışlarının soğumasıyla birlikte fiyat artışlarında hafif bir yavaşlama göstermesini bekliyorlardı. Gaz fiyatları Temmuz ayı boyunca düştü ve şu anda Haziran'ın zirvesinin yaklaşık %20 altında bulunuyor. Salı günü itibariyle, bir galon benzin için ortalama fiyat ülke genelinde 4.03 dolardan işlem gördü.

Bu arada, bazı tedarik zinciri baskıları bu yaz kademeli olarak hafifledi. Son veriler, ödenen fiyatlar düştüğü için tedarik teslimat sürelerinin kısaldığını gösteriyor.

Aynı zamanda ekonomistler, Haziran ayında 1986'dan bu yana en büyük aylık kira endeksi artışının görüldüğü Temmuz ayında konut maliyetlerinin artacağını tahmin ediyor. Bazı ekonomistler, uygun olmayan fiyatlar arasındaki düello ve yükselen çok aileli inşaat verileri arasındaki kısa bir zirveden sonra kiraların ılımlı olacağına inanıyor.

Aslında hangi yatırımcılar var Bu hafta enflasyon raporunda

Çarşamba günü yayınlanan veriler, ABD enflasyonunun geçen ay beklenenden daha fazla gevşediğini gösterdi. Bu, büyük ölçüde benzin fiyatlarının düşmesi ve tedarik zinciri sorunlarının hafifletilmesi sayesinde.

Sonuç olarak, Tüketici Fiyat Endeksi Temmuz ayında yüzde 8.5 yükseldi. Bu beklenenden daha büyük bir yavaşlamaydı.

Enflasyon beklentileri devam ediyor

Temmuz ayı enflasyon rakamları, yaklaşan Fed eylemleri için zemin hazırlayabilir. Ancak rakamlar her şey değildir – tüketici duyarlılığı da önemlidir. Ve bu cephede, New York Fed'in bazı cesaret verici haberleri var.

En son New York Federal Reserve'e göre tüketici duyarlılığı anketiTemmuz ayında geleceğe yönelik enflasyon beklentileri önemli ölçüde düştü. İleriye dönük bir yıllık enflasyon beklentisi Haziran'daki %6.8'den Temmuz'da %6.2'ye düşerken, üç yıllık beklenti %3.6'dan %3.2'ye düştü. Medyan beş yıllık enflasyon beklentileri de hafif bir şekilde yumuşayarak %2.8'den %2.3'e geriledi.

Bu düşüşler, gıda ve gaz fiyatlarında beklenen düşüşlerin öncülüğünde, genel olarak gelir grupları arasında meydana geldi. Konut fiyatları ve yıl öncesi harcama büyüme beklentileri de son zamanlardaki yüksek seviyelerden geri çekildi.

Anket sonuçları, tüketici duyarlılığının iyileşebileceğinin kanıtı ve ekonomik durumların kontrol altına alınabileceğine dair cesaret veriyor. Düşen enflasyon beklentileri, enflasyon korkularının daha yüksek enflasyona ilişkin kendi kendini gerçekleştiren bir kehanet üretme olasılığını azalttığından, bu, gelecekteki faiz artırımı beklentileri için iyi haber anlamına geliyor.

Bu yatırımcılar için ne anlama geliyor?

Federal Rezerv yetkilileri şimdiden, gelecekteki faiz artırımlarının olasılığının ve ciddiyetinin, şimdi ve Eylül ortasındaki politika toplantısı arasında enflasyon, istihdam, tüketici ve ekonomik büyüme verilerine bağlı olacağını belirtti.

Ağustos ayı enflasyon rakamları yüksek çıkarsa, bu – Cuma günkü olağanüstü istihdam verileriyle birlikte – gelecek ay 75 baz puanlık bir artışa işaret edebilir.

Çoğu yatırımcı için bu, Fed'in nasıl davranacağını görmek için en iyi hareket tarzının beklemek olduğu anlamına gelir. Yüksek faiz oranları, kurumsal büyüme yavaşlarken yatırım karlarını düşürmeye devam ederken, bu haftanın kazanç raporu, enflasyonun kendisinin de kurumsal Amerika'da beklenenden daha ağır olduğunu gösteriyor.

Öyle olsa bile, yüksek enflasyon, yüksek faiz oranları ve bu yılki borsa performansı arasında, birçok yatırımcının hisse senetlerine geri dönmek konusunda temkinli kalması şaşırtıcı değil.

Bu, yapay zekamızı etkileyen faktörleri nasıl etkiler?

Enflasyon beklentileri, Fed politika yapıcılarının faiz oranlarını ne zaman ve ne kadar artıracaklarını belirlerken izlediği kilit bir dinamiktir. Zaten Fed, Mart ayından bu yana politika faizini 225 baz puan (%2.25) artırdı.

Geçen haftaki istihdam verilerinin güçlü gelmesiyle, Eylül ayında 75 baz puan daha oyunda olabilir. Tüketici duyarlılığı güçlü kalmaya devam etse de, enflasyon yakında beklentiler dahilinde düşmeye başlamazsa bu durum değişebilir.

Tüm söylenenler, haberler tüketici ve yatırımcı duyarlılığı için karışık. Faiz artışları, ticari borçlanmayı ve büyümeyi büyük ölçüde etkilerken, daha yüksek faiz oranları, enflasyonu tüketici cüzdanlarına ve yatırımcı kârlarına da indirebilir.

Ek olarak, tüketici ve yatırımcı duyarlılığı - ekonomik performanstan bahsetmiyorum bile - geçici olarak artıyor, bu uzun vadede iyi haberler anlamına gelebilir. Buna karşılık, bu, AI'mızın açıkladığı duyguları olumlu yönde etkileyebilir.

Bu haftaki enflasyon raporunun uzun vadeli hedeflerinizi etkilemesine izin vermeyin

Günün sonunda, yatırım bir sprint değil, bir maratondur. Bu haftanın enflasyon raporu ve gelecek ayın faiz oranı hamleleri borsayı etkileyebilirken, sonuç olarak, hareket yakında bir hisse senedi grafiğinde bir düşüşe indirgenecek.

Peki, ne zaman ve hangi ekonomik verilere yatırım yapacağınızı nasıl bileceksiniz?

Cevap: yapmazsın.

Hangi verilerin uzun vadede hisse senedi performansını etkileyeceğini ve sözde “büyük” haberlerin kovadaki bir düşüşten biraz daha fazlası olduğu zaman tahmin etmek imkansızdır. Ve uzun vadeli bir zaman ufkuna yatırım yaptığınızda, fark genellikle ihmal edilebilir düzeydedir.

Neyse ki, Q.ai ile kısa vadeli enflasyon verilerinin nihayetinde önemli olmadığı pozisyonunu alma konusunda rahat hissedebilirsiniz. Yapay zekamız piyasayı okur ve hızlı ve akıllıca ticaret yapmak için veri destekli stratejiler kullanır.

Nakitinizi korumak isteyip istemediğinizi Enflasyon Kiti veya meşgul Portföy Koruması kısa vadeli haberlerin etkisini en aza indirmek için arkanızdayız. Peki, ne bekliyorsun?

Q.ai'yi bugün indirin AI destekli yatırım stratejilerine erişim için. 100$ yatırdığınızda, hesabınıza 50$ daha ekleyeceğiz.