İlk olarak, yatırımla ilgili bu genel kılavuzu bir düşünün: Mali müşavirler, bunun manşetlerde aşırı heyecanlanmak ve sert bir şey yapmak yerine uzun bir oyunu oynamakla ilgili olduğunu söylüyor.
Şimdi bu ifadeyi, söylenmesi yapmaktan daha kolay olan şeylerin altına dosyalayın.
Yatırımcılar, özellikle yeni olanlar, bir sarsıntılı borsa Bu, büyük resmi ekonomik sorular belirirken değer kaybetmeye devam ediyor. ısı ne zaman olacak onlarca yıllık yüksek enflasyon havalı? Nedir Rusya'nın devam eden Ukrayna işgalinin yankıları? ne durgunluk olasılığı ve geldiğinde ve geldiğinde neye benziyor?
Davranışsal iktisat teorisine göre, her büyüklükteki yatırımcının kâr getirileri yerine kayıpları artırmaktan nefret etmeye çok bağlı olduğu düşünüldüğünde, söylemesi yapmaktan daha kolay. kayıptan kaçınma.
"'Eğer kursa devam edersen, zaman büyük ihtimalle senin arkadaşın olacak.'başlıklı bir kılavuz yayınladı
Bazı aralıklı yeşil parıltılara rağmen, bu hafta borsalar için kayalık, yakut kırmızısı bir düşüş oldu. Perşembe günü, satış devam etti. Dow Jones Endüstriyel Ortalaması
DJIA,
öğleden sonra ticaretinde kabaca %1.5 düştü. S&P 500
SPX,
kabaca %1.5 düştü ve son zirveden %20 düşüş olarak tanımlanan ayı piyasasına yaklaşıyordu. Bu arada, Nasdaq Kompoziti
BİLDİRİM,
%1.6'nın üzerine düştü. Dow ve S&P 500 ikisi de bitti Perşembe, ancak Nasdaq %0.1 yükseldi. S&P'nin 3,930'da kapanması, onu teknik olarak kıyaslama yapacak bir nokta olan 3,837.25'e yaklaştırdı. ayı piyasasında.
Ancak derin bir nefes alın, danışmanlar devam ediyor ve unutmayın ki, sözde pazarlara giriş ve çıkış için en iyi zamanı belirleyerek imkansızı denemeden yatırım yaklaşımınızı ince ayar ve değiştirme yolları olabilir.
Brandon Opre, "Bu geri çekilme sırasında yeniden dengeleme harika bir fikir" dedi. TrustTree Finansal Huntersville, NC ve Fort Lauderdale, Fla'da Bu, yaklaşık bir aydır müşterileriyle yaptığı bir şey, özellikle de sermaye kayıplarının vergi etkilerinin bu hareketi “gereksiz” hale getirdiği aracılık hesapları olanlarla. (Daha sonra bunun hakkında daha fazla bilgi.)
Trey Bize, yeniden dengelemenin üç unsura indiğini söyledi. İlk Müttefik Oklahoma City'de, Tamam. Risk toleransı ve finansal hedeflere dayalı olarak hisse senedi ve tahvil tahsislerini belirleyin. Hisse senetleri ve tahvil tarafındaki varlıkları anlayın. Yeniden dengelemeden önce, varlıkların değerinde ne kadar yukarı veya aşağı “kaymaya” izin verileceğine karar verin.
Yine de Bize, “Bir 'sistemi' takip etmek esastır, bu da çoğu insan için gerçekten o kadar kolay değil” diye ekledi.
Bu nedenle MarketWatch, finansal danışmanlardan, yatırımcıların portföylerini mevcut sorun karmaşasını etkileyen ve aynı zamanda uzun vadeli hedefleri sürdürecek şekilde nasıl gözden geçirip yeniden düzenleyebileceklerini tartışmalarını istedi.
Paramı endeks fonlarında tutarsam ne olur?
Danışmanlar, daha fazla piyasa dalgalanmasına - ve büyük olasılıkla daha fazla zarara - hazırlıklı olun, ancak daha sonra bir noktada kara sıçramaya hazır olun, dedi danışmanlar. "Eğer kursa devam edersen, zaman muhtemelen senin arkadaşın olacak. Endekse bağlı olarak toparlanma daha uzun veya daha kısa olabilir” dedi Bryan Curry. Boşluğu Kapatın Emeklilik Planlayıcıları. Endeks fonlarını “portföy için harika bir çekirdek” olarak nitelendirdi.
Erika Safran, borsa göstergelerini takip eden fonlara para yatırmanın kendi başlarına bir amaç olmadığını söyledi. Safran Varlık Danışmanları New York'ta.
"'Endeks fonlarına yatırım yapmak, bir yatırım stratejisi değil, bir yatırım aracıdır.'başlıklı bir kılavuz yayınladı
Endeks fonlarına yatırım yapmak, bir yatırım stratejisi değil, bir yatırım aracıdır” dedi. “Yatırım stratejiniz, çeşitli endekslere ne kadar yatırım yapacağınızı belirleyecektir ve bu, portföy performansı üzerindeki birincil etki olacaktır. Yatırım maliyeti, dikkate alınması gereken bir sonraki şeydir ve endeks fonları, aktif olarak yönetilen fonlardan daha düşük maliyetlere sahiptir.”
Harlan Freeman, endeks fonlarının nasıl inşa edildiğini anlamanın da önemli olduğunu söyledi. BrightPath Finansal Chicago, Illinois bölgesinde. “Pek çok endeks fonu ile ilgili bir sorun, birçok endeksin piyasa değeri ağırlıkları kullanılarak oluşturulmasıdır. Bu, en büyük firmaların endekste en büyük tahsise sahip olduğu anlamına gelir. S&P 500 söz konusu olduğunda, bu, S&P 25'ün yaklaşık %500'i teknolojiye yatırıldığı için teknolojiye yoğun bir şekilde eğildiğiniz anlamına gelir.
MSCI Tüm Ülkeler Dünya Endeksi gibi diğer ölçütler “teknolojiye yalnızca %20 oranında eğimlidir. Freeman, eşit ağırlıklı bir S&P 500 fonunun teknolojiye yaklaşık %14'lük bir tahsisi olacağını belirtti. Daha sonra, "Toplam portföy inşası önemlidir, endeks fonunda olup olmadığınız değil" diye ekledi.
Dow, "fiyat ağırlıklı”, yani bir şirketin hisse başına fiyatı, endeks içindeki ağırlığını belirler.
Paramı endeks fonlarına koymazsam, şimdi nereye koymalıyım - ve ne kadar?
Birçok danışman, sorunun tek bir cevabı olmadığını belirtti. Yatırımcının hedefleri, risk iştahı, paralarını piyasada ne kadar süre istedikleri ve diğer kişiden kişiye değişen değişkenler tarafından yönlendirildiğini söylediler.
Chris Diodato'ya göre, "aktif olarak yönetilen yatırım fonları durumu, piyasadaki çalkantı dönemlerinde bir miktar artıyor" WELLth Finansal Planlama Palm Beach Gardens, Florida'da.
"'Aktif olarak yönetilen yatırım fonları durumu, piyasa çalkantıları dönemlerinde bir miktar artıyor.'başlıklı bir kılavuz yayınladı
Diodato, varsayımsal olarak, aktif olarak yönetilen bir fonun böyle bir anda riski azaltmayı deneyebileceğini söyledi. "Ancak, bir piyasa düşüşünden önce bir portföyü denemek ve başarılı bir şekilde elde etmek, iki farklı şeydir, çünkü birçok aktif yönetici, piyasaya zaman ayırmaya çalışırken portföye daha fazla zarar verir."
Curry'nin görüşüne göre, muhtemelen endeks performansını yenmek için bireysel hisse senetlerinde küçük pozisyonlara sahip olmak fena değil - ancak yağmurlu bir gün fonu gibi kısımları nakit tutmak her zaman önemlidir, dedi.
Freeman, faydalı bir hareketin "bir hisse senedi portföyünü büyümeden değere çevirmek" olabileceğini söyledi. "Sabırlıysanız, küçük sermayeli, uluslararası gelişmiş ve gelişmekte olan pazarlar ABD büyük sermayeli hisse senetlerinden daha değerlidir, bu nedenle bu kategorilere eğimi artırmak daha uzun vadede yardımcı olabilir ve piyasa uyum sağlamaya devam ettikçe kayıpları azaltabilir."
Sabit gelire ne kadar para koymalıyım?
%60'ını hisse senetlerine ve %40'ını tahvillere ayıran geleneksel 60/40 portföyü var. Yaklaşımın sahip olduğu destekçileri ve eleştirmenler Şimdi, ancak tahsis ne olursa olsun, danışmanlar faiz oranları yükselirken sabit gelir hakkında hatırlanması gereken birkaç şey olduğunu söylüyorlar.
Faiz oranları yükseldiğinde, tahvil fiyatları faiz oranı riski olarak bilinen şeyde düşer. Bir kişinin portföyünde daha düşük faiz oranlı tahviller, şimdi daha yüksek faiz oranlı daha yeni eski tahvillerin yanında piyasada - ve bir yatırımcı önceden satmak zorunda kalırsa, "daha düşük faiz ödeyen eski tahvillere olan iştahı azaltır" göre, olgunluk FINRA.
Jeremy Bohne, "Fakat daha fazla tahvil, yatırımcıları gece ayakta tutan şey potansiyel kayıp "büyüklüğü" ise, yatırımcılara ek bir aşağı yönlü koruma sağlayabilir, dedi. Paceline Varlık Yönetimi Boston, Mass.
Tüm bağların aynı olmadığını hatırlamak önemlidir, diye ekledi. Örneğin, devlet veya şirket kısa vadeli tahvillerin daha güvenli bir seçenek olarak görüldüğünü söyledi. Kısa vade, ihraçtan vadeye kadar iki yıldan daha kısa bir süre anlamına geliyor - ve bu, daha yüksek faiz oranlı tahvillerin daha düşük oranlı tahvillerle rekabet edebileceği süreyi sınırlama fikrine geri dönüyor, dedi.
"'Hedefiniz büyük kayıplardan kaçınmaksa, yüksek verim olması gereken yer değildir.'başlıklı bir kılavuz yayınladı
I-bağlarBohne, getirileri geçerli enflasyon oranına göre ayarlanmış federal hükümet borcunun kesinlikle dikkate alınması gereken bir seçenek olduğunu söyledi. İnsanlar, I-bonoları satın alabilirler. Ekim ayına kadar %9.62 faiz. Bir yakalama, satın almalarda yıllık 10,000 ABD dolarıdır, ancak bununla birlikte 5,000 ABD doları daha satın alabilirsiniz. gelir vergisi iadeniz. Bohne, bunun bazı yatırımcılara portföylerinin bir kısmını güvenli bir şekilde saklamak için çok fazla alan sağlamayabileceğini söyledi.
Sonra "hisse senedi gibi davranma eğiliminde olan" hurda veya yüksek getirili tahviller var dedi. Örnek: Carvana'dan borç
özgeçmiş,
ve Coinbase
MADENİ PARA,
yüksek getirili piyasalarda düştü Çarşamba günü, Carvana'dan işten çıkarmalar ve Coinbase'den beklenenden daha düşük gelir ve 2.2 milyon kripto tüccarının kaybını gösteren kazanç raporlarıyla ilgili haberlerin ardından.
Bohne, "Hedefiniz büyük kayıplardan kaçınmaksa, yüksek verim olması gereken yer değil" dedi.
Kayıplarımı kesip borsadan şimdi mi çıkayım?
Hayır, birçok danışman söyledi - ancak bazı uyarılar yapıldı.
Sweta Bhargav, pek çok insan yanlış bir şekilde "piyasayı tahmin edebileceklerini ve iniş ve çıkışların ne zaman ve ne kadar süreceğini tam olarak bilebileceklerini" düşünüyor. Danışman Zenginliği Büyük Philadelphia bölgesinde. Bhargav, pazardan ne zaman çıkıp yeniden girileceği konusunda nihai olarak tahminde bulunan araştırmaların zaman maliyetlerini düşünün, dedi. Ve finansal maliyetleri de düşünün.
" 'Tutulan nakit satın alma gücünü kaybediyor.'başlıklı bir kılavuz yayınladı
Oldu bir aracı kurum hesabı aracılığıyla ticaret yapmak için daha ucuz hale gelmek, ancak “piyasaya girip çıkmak tamamen ücretsiz değil.” Ayrıca, “enflasyonla %8'in üzerinde, Piyasaya ne zaman geri döneceğinizi tam olarak bilmiyorsanız, %1'den daha az para kazanmak akıllıca bir para hareketi olmaz. Elde tutulan nakit satın alma gücünü kaybediyor.”
Safran, cevabın evet ve hayır olabileceğini söyledi. Kenarda bekleyen yatırımcılar aşağı yönlü düşüşlerden kaçınabilir, ancak yukarı yönlü dalgalanmaları kaçırırlar, dedi. “Portföyünüzde mutlaka harekete geçmeniz gerekiyorsa, kaybedenlerinizi vergi kaybı için satın ve benzer yatırımları aylık olarak geri alın. (yıkama satış kurallarından kaçınmak için) tahsisatınız karşılanana kadar.”
Yaklaşımda hiçbir garanti yok, ancak Safran, “volatilite ve kayıp korkunuzu yönetmenize yardımcı olabilir ve yatırım yapmanızı sağlar” dedi.
Bazı hisse senetlerinde düşüş satın almak istersem neleri hatırlamam gerekir?
Biraz alçakgönüllülükle başlayın, dedi Thomas Duffy Jersey Shore Mali Müşavirleri. “Satın aldığınız düşüşün, olabilecek en düşük düşüş olduğunu söyleyen bir kural yok. Yanlış yapmaya hazır olun” dedi.
Ayrıca bakınız: Görüş: Tekrar hisse senedi almaya başlamak ne zaman güvenlidir? Henüz orada değiliz, ancak bunlar aranacak altı işaret
Bohne, baktığınız hisse senedi hakkında kendinize bazı sorular sormaya da hazır olun, dedi. “Son fiyat hareketinin şirkete özel haberlerin mi yoksa geniş tabanlı yatırımcı duyarlılığının mı sonucu olduğunu düşünmek önemli” dedi.
Bohne, şirkete özgüyse, sorunun şirketin sorunlarını çözme ve zorlukları çözme gücü ve kontrolüne sahip olup olmadığı sorusu olduğunu söyledi. Hisse senedi fiyatlarının kasvette aşağı çekilmesiyle ilgiliyse, bu şirketin kontrolü dışında bir ruh hali, dedi. Bu durumda, hisse senedi fiyatı görünümü aydınlanmadan önce "tüm yatırımcıların piyasaya bakış açısını değiştirmesi gerekir".
Portföy yeniden dengeleme, gelecek yıl vergi döneminde beni nasıl etkiler?
IRA'lar ve 401(k)'ler vergi avantajlı hesaplarBir muhasebeci ve mali danışman olan Rob Seltzer, yeniden dengeleme söz konusu olduğunda avantajlardan birinin, varlıkların bu yıl bu hesaplar aracılığıyla alınıp satılmasının gelecek vergi döneminde herhangi bir etkisinin olmaması olduğunu söyledi. Seltzer İşletme Yönetimi. (Roth IRA'lar hariç, gelir vergileri geri çekilirken devreye girer.)
Aracılık hesabı gibi vergilendirilebilir hesaplar için farklı bir hikaye. Sermaye kazançları ve sermaye kayıpları ile ilgili kuralların, şimdi herhangi bir yeniden dengelemeyi gelecek yılın vergilerini hesaba katacak bir şeye dönüştüreceği yer burasıdır.
Sermaye kazançları, hane gelirine bağlı olarak %0, %15 ve %20 oranında vergilendirilir. Bu vergi oranı, varlık satıldığında veya satın alındıktan en az bir yıl sonra "gerçekleştiğinde" uygulanır. Bir yıldan az olduğunda, gelirler normal gelir olarak kabul edilir ve kişinin düştüğü para birimine göre vergilendirilir.
Yatırımcılar, sermaye kazançları üzerinden vergi faturasını dengelemek için sermaye kayıplarını kullanabilirler. vergi kaybı hasadı. Sermaye kayıpları kazançları aşarsa, IRS 3,000 $ daha düşürmenize izin verecektir. Kalan zararlar, gelecekteki kazançlara karşı uygulanarak gelecek vergi yıllarına taşınabilir.
"'Birey vergi etkilerinin stratejilerinin önüne geçmesine izin vermemelidir. 'başlıklı bir kılavuz yayınladı
Seltzer, bir kişinin 30,000 dolarlık sermaye kazancı olduğunu, ancak 50,000 dolarlık sermaye kaybı olduğunu varsayalım. Net zarar 20,000$'dır ve 3,000$'lık kesintiden sonra kalan 17,000$ gelecek yıllara taşınır.
Seltzer, bu tür vergi planlaması ve portföy hareketleri için IRS yıkama satış kurallarını hatırlamanın önemli olduğunu söyledi. Vergi dairesi, bir yatırımcının aynı hisse senedini veya aynı hisse senedini satın alması durumunda hisse senedinde zarar etmesini önleyecektir. “büyük ölçüde aynı” Satıştan 30 gün önce veya sonra stok.
Harris Holzberg, vergileri hatırlamak önemlidir, ancak perspektifi koruyun, dedi. Holzberg Varlık Yönetimi California'da. “Birey, vergi sonuçlarının stratejilerinin önüne geçmesine izin vermemelidir. Kazançlarını korumak için pozisyon satmak istiyorlarsa, vergi kuyruğunun köpeği sallamasına izin vermemeliler” dedi.
Ayrıca şunu da okuyun: Yatırımcılar durgunlukta fiyatlamaya başlamadı - İşte S&P 500'ün ne kadar düşebileceği
Kaynak: https://www.marketwatch.com/story/thinking-about-rebalancing-your-portfolio-as-stock-market-loses-extend-6-questions-to-ask-first-11652381967?siteid=yhoof2&yptr= yahoo