S&P 500: Durgunluk Başladığında Sahip Olmak İstediğiniz 8 Hisse Senedi

Durgunlukları yaşamak eğlenceli değil. Ama eğer hazırlıklıysanız, onlar acı verici olmak zorunda değil S&P 500 portföyünüz için de.

X

Bilgi teknolojisi oyunları da dahil olmak üzere S&P 500'deki sekiz hisse senedi F5 (FFIV) Ve Tyler Teknolojileri (TİL) artı tüketicinin takdirine bağlı AutoZone (AZOInvestor's Business Daily'nin, S&P Global Market Intelligence, CFRA ve Pazarcı. Bu hisse senetleri son üç durgunluk sırasında ortalama %43 civarında değer kazandı. S&P 500'ün kendisinin de aynı dönemlerde neredeyse %19 oranında düştüğünü düşünürseniz bu oldukça etkileyici.

Eğer durgunluğu düşünmüyorsanız, zamanı geldi. Tüm işaretler olgunlaşmış durumda. Resesyon, GSYİH'da arka arkaya iki düşüşün yaşandığı bir dönemdir. Bugün tahvil getirisinin tersine dönmesi, resesyona dair çığlık atan bir uyarıdır. LPL Financial'dan Quincy Krosby, "Getiri eğrisi 2023'te resesyon çağrısında kararlı görünüyor" dedi. Tıpkı ekonomiyi yavaşlatma konusunda kararlı olan Fed gibi. Kurumsal CEO'lar bile sorunların ileride olduğunu görüyor. 14'ten bu yana 1945'üncü durgunluk yakın olabilir mi?

“Fed'in enflasyonu düşürmeye yönelik adımları ekonomiyi olumsuz etkilemeye devam edecek. Commonwealth Financial Network Baş Yatırım Sorumlusu Brad McMillan, "Daha yüksek oranların ne kadar zorlayıcı olacağına bağlı olarak 2023'te bir durgunluk görebiliriz" dedi.

Soru, paranızı nereye koyacağınızdır.

S&P 500 Resesyondan Kurtulan Sektörler

S&P 500'ün tamamını varsaymak cazip geliyor stok tankı resesyonda. Ancak CFRA Stratejisti Sam Stovall, bunun kesinlikle doğru olmadığını söylüyor.

Stovall, şaşırtıcı bir şekilde S&P 500'ün 1'e kadar uzanan tüm durgunluk dönemlerinde ortalama %1945 oranında arttığını tespit etti. Bu nasıl mümkün olabilir? Yatırımcılar genellikle durgunluk fiilen başlamadan önce hisse senetlerini elden çıkarırlar. Ancak ticaretin ekonomik döngülerle daha ilişkili olduğu 1990'a dönseniz bile S&P 500 ortalamada yalnızca %8.8 düştü.

Ve eğer saklanacak yerler arıyorsanız, S&P 500'de iki sektör var Stovall, bunların ortalama yüzde 1990 artan sağlık hizmetleri ve yüzde 1.8 artan temel tüketici mallarında olduğunu buldu. Ev tadilatı perakendeciliği zor zamanların en iyi yan sektörüdür. Ortalama %0.4 arttı. Ancak metal ve cam kaplar artı ayakkabılar da fena değil; sırasıyla %14.8 ve %13.3 arttı.

Ekonomik Durgunluk Sırasında En İyi ve En Kötü Sektör

Kaynaklar: CFRA, S&P Küresel Piyasa İstihbaratı

Durgunluk Döneminde Yükselen Teknoloji Hisseleri mi?

Bazı S&P 500 hisseleri de durgunluk dönemlerinde iyi bir performans sergiliyor. Yalnızca durgunluğa katlanmak değil, aynı zamanda para kazanmak da istiyorsanız bulut güvenlik şirketi F5'e bakmak isteyeceksiniz. Hisseler son üç durgunluk sırasında %77'den fazla fırladı.

Ve ekonomi sarsıldığında hisse senedi daha da iyi performans gösterebilir. Hisseler, Kasım 190'de sona eren sekiz aylık durgunluk sırasında neredeyse %2001 oranında fırladı. Bu, S&P 500'ün o dönemdeki %8.2'lik düşüşünün üstüne çıktı. Ancak Stovall, S&P 500'ün resesyon dönemindeki düşüşünün en büyük etkisinin %57 olduğunu belirtmek önemli. Hisse senedinin bu yıl şu ana kadar zor durumda olduğunu da unutmayın. Yüzde 38'den fazla düşüş yaşandı.

Geçtiğimiz üç durgunluğun bir diğer büyük kazananı ise başka bir bilgi teknolojisi firması oldu: Tyler Technologies. Şirket kamu sektörü için yönetim yazılımı üretmektedir. Hisseler son üç durgunluk sırasında ortalama %63.6'dan fazla artış gösterdi. Ancak F5 gibi hisseler de bu yıl sıkıntı yaşıyor: %39.9 düşüş.

Ekonomik Durgunluk Kazanımlarını Artırıyor

Ancak en az bir durgunluk stoku, araba parçası satıcısı AutoZone bu yıl zaten gelişiyor. Tüketicilerin eski arabalarını çalışır durumda tutmak için parça satın almasıyla hisseler bu yıl yaklaşık %21 arttı. Hisse senedi son üç durgunlukta ortalama %63'ten fazla artış gösterdi. Bu, mevcut S&P 2 hisse senetlerinin 500 numaralı gösterimi.

Şüphesiz S&P 500 en büyük düşüşünü resesyonun başlangıcından önce yapıyor. Stovall, S&P 500'ün önceki durgunluklardan önceki yaklaşık yedi ayda yüzde 7'den yüzde 57'ye düştüğünü söyledi.

Ve durgunluk gelirse Fed'in hisselerinizi kurtaracağını düşünmeyin. "Fed'in daha fazla adım atması gerekebileceği riskleri yüksek olmaya devam ediyor ve bu yüzden bu ekonominin bir krize doğru gitmesi gerekiyor." durgunluk," dedi Oanda'dan Edward Moya. “Bu sonraki durgunluk ancak enflasyon risklerini artıracağı için Fed'in hızlı gevşemesi veya mali bir tepkiyle kurtarılamayacak.”​ ​ ​ ​

Durgunluğu Aşan S&P 500 Hisse Senetleri

2000'den bu yana yaşanan son üç durgunluk sırasında

Kaynaklar: IBD, S&P Global Market Intelligence