S&P 500: Yatırımcılar Çiftliğe Bahis Yaptıkları 5 Hissede 12 Trilyon Dolar Kaybetti

Eğer beğenirsen çoğu S&P 500 ETF yatırımcısı, 12 megacap hisse senedine büyük bir bahis yaptınız. Ve bu şimdi sana gerçekten pahalıya mal oluyor.

X

Yıla giren en büyük piyasa ağırlığına sahip 12 hisse senedinin hisseleri, Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) Ve Meta Platformlar (METAInvestor's Business Daily, S&P Global Market Intelligence ve MarketSmith'ten elde edilen verilerin analizine göre, bu yıl şimdiye kadar toplu olarak 5 trilyon dolarlık pazar servetini parçaladı. Bu, portföylerinin üçte birini bu avuç hisse senedine sokan endeksi takip eden yatırımcılar için maliyetli bir darbe.

S&P 500 yatırımcıları, varlıklarını piyasa değerlerine göre ağırlıklandıran ETF'lerin tehlikelerini bu yıl zor yoldan öğrendiler. Yatırımcılar, piyasa değeri açısından neredeyse tüm en büyük kaybedenleri geride bıraktı. Bu yıl 12 hisseden ikisi hariç tümü düştü.

Bu, çeşitlendirilmiş ETF'ler için bile sorun yarattı. Piyasa değeri ağırlıklı iShares Core S&P 500 ETF (IVV) bu yıl şimdiye kadar %21.2 düştü. Ancak Invesco S&P 500 Eşit Ağırlıklı ETF (RSPS&P 500'deki 500 hissenin tamamına aynı tutarı koyan ), sadece %15.6 düştü.

Todd Rosenbluth, "Invesco S&P 500 Eşit Ağırlıklı ETF'yi kullanan eşit ağırlıklı bir yaklaşım, her bir S&P 500 hissesine yeniden dengeleme sırasında hepsine %0.5'ten daha az bir oranla eşit muamele ettiği için, tüm megakap şirketlerinde önemli ölçüde daha düşük bir hisseye sahip olacaktır" dedi. VettaFi'de araştırma.

Devasa S&P 500 Hisseleri En Çok Zarar Gördü

Sadece bir yıl önce, yatırımcılar ve birçok büyük ETF, yüklenemedi yeterli megacap stokları. Microsoft tek başına S&P 5.9'ün yıl içindeki ağırlığının %500'unu oluşturdu. Ve birçok teknoloji odaklı ETF'de bu boyutun iki katı bir ağırlığa sahipti.

Ancak bu yıl Microsoft hisseleri kabaca değerinin üçte birini kaybetti. Ve Microsoft gibi 2.5 trilyon dolar değerinde bir şirketten söz ederken bu devasa serveti yok etti. Sadece bu yıl, yatırımcılar Microsoft'ta 846 milyar dolarlık piyasa değeri kaybetti. Bu, S&P 500'deki neredeyse tüm hisse senetlerinin bireysel olarak değerinden daha fazla.

İç patlama biraz kendi kendini düzeltiyor. Microsoft'un bu yılki çöküşünün ardından, yazılım devinin hisseleri S&P 5.3'de yalnızca %500'lük bir ağırlığa sahip. Ocak ayında S&P 12 yatırımcılarının %33'ünü oluşturan 500 hisse senedi, şimdi yalnızca %28'ini oluşturuyor.

Ama hasar yapılır. Meta Platformlar dramatik bir örnektir. Ocak ayında, hisse senedi S&P 500'de yüzde 2.2 ile altıncı en büyük oldu. Ancak hisse senedinde %70'lik bir patlamanın ardından - 665 milyar doları piyasa değerinden silerek - şimdi S&P 0.7'ün yalnızca % 500'sini oluşturuyor.

Şimdi ne yapmalı

S&P 500 ETF'lerine yatırım yapıyorsanız, bazı hisse senetlerinin hala büyük ağırlıklara sahip olduğunu belirtmek önemlidir. Apple, bu yıl %24 düşmesine ve 765 milyar dolarlık piyasa değerini yok etmesine rağmen, yılın başındaki %6.5'den S&P 500'ün hala %6.8'ini oluşturuyor.

Ve diğerleri, gibi JPMorgan Chase (JPM) kazanmıştır. Mali stok şimdi S&P 1.2'ün %500'sini oluşturuyor ve bu, yılın başındaki %1.1'lik ağırlığına göre marjinal bir artış gösteriyor. Yatırımcılar, portföylerdeki kenarları yuvarlamak için bazı ETF'leri kullanmayı düşünebilir.

Örneğin, enerji, bu yıl kazanan 5.6 sektör arasında tek sektör olmasına rağmen, S&P 500'ün yalnızca %11'lık küçük bir ağırlığını oluşturuyor. Energy Select Sector SPDR gibi ETF'ler ile düşük ağırlıklı sektörleri destekleyebilirsiniz (XLE), bu yıl yaklaşık %60 arttı. Rosenbluth, eşit ağırlıklı ETF'lerin de bir göz atmayı hak ettiğini söylüyor.

Büyük On İki

S&P 500'de yılın en büyük ağırlığına sahip hisse senetleri geliyor

Kaynaklar: S&P Global Market Intelligence, IBD

Matt Krantz'ı Twitter'da @ takip edinMattkrantz

ŞUNLAR DA HOŞUNUZA GİDEBİLİR:

Bank Of America, 11 İçin En İyi 2022 Hisse Senedi Seçimini Açıkladı

Warren Buffett Sonunda 4 Berbat Hisseye Havlu Atar

IBD'nin ETF Pazar Stratejisiyle Pazarı Nasıl Zamanlayacağınızı Öğrenin

IBD 50 ile İzlenecek Günün En İyi Büyüyen Hisse Senetlerini Bulun

Açılıştan Önce Hisse Senedi İpuçları İçin Her Sabah Canlı IBD'ye Katılın