Ve en değersizi.
Açıkça, AWS'nin uzun vadeli potansiyeline ilişkin iyimser görüş, şu anki değerlendirmeye yansıtılmıyor.
Pandeminin en karanlık aylarında patlayan şirketin e-ticaret işinin performansı, son çeyreklerde yatırımcı beklentilerinin gerisinde kaldı, bazı müşteriler fiziksel mağazalara döndü. Amazon, pandemi döneminde artan talebe yanıt vermek için kaynaklar oluşturduğundan, aşırı genişledi lojistik altyapısı ve personeli, maliyetleri şişiriyor. Şirket yüzleşmeye devam ediyor yoğun düzenleyici inceleme yakıt maliyetlerindeki ani artışla uğraşırken ve bunlarla mücadele ederken sendikalardan devam eden savaşlar Amazon'un işgücünü organize etmek istiyor.
Yine de, şirketin bulut işinde Amazon, tartışmasız dünyanın en iyi büyüyen işletmelerinden biri olan ve henüz emekleme aşamasında olan bir şeyi yarattı.
İngiltere merkezli araştırma firması Redburn'ün analisti Alex Haissl, bulut sektörünün kapsamını başlatan 128 sayfalık bir raporda, AWS'nin 3 trilyon dolar değerinde olduğunu iddia ediyor. O kadar çılgınca boğa değil
Microsoft
'S
(MSFT) Azure, ancak yine de işin 1 trilyon dolar veya Microsoft'un mevcut piyasa değerinin yaklaşık yarısı değerinde olduğunu düşünüyor.
Raporda, Haissl, Buy derecelendirmeleriyle hem Amazon hem de Microsoft'un kapsamını başlattı. Bulut işinde, veri ambarı ve analitik şirketini seçen diğer iki önemli oyuncu için daha sınırlı bir fırsat görüyor.
Kar taneciği
(SNOW) Neutral derecelendirme ve veritabanı yazılım şirketi ile
MongoDB
(MDB) Satış ile. Amazon'da 270$ (şimdi 109$), Microsoft'ta 370$ (şu anda 260$), Snowflake'de 125$ (son zamanlarda 143$ civarında) ve MongoDB'de 190$ (son 277$ fiyatının oldukça altında) hedef fiyatları belirledi.
Bültene üye ol
Barron'un Teknolojisi
Teknoloji, kesinti ve bunların ortasında kalan insanlar ve stoklarla ilgili en iyi hikayelerimize yönelik haftalık bir rehber.
Çarşamba ticaretinde Amazon %1.1 arttı, Microsoft %1.5 arttı, MongoDB %0.6 düştü ve Snowflake %0.5 düştü. bu
Nasdaq Bileşik
düzdü.
Analist, bulut şirketlerinin yüksek büyümeyi Street'in genel olarak beklediğinden çok daha uzun süre sürdürebileceğini düşünüyor ve AWS için yaptığı tahminlerin önümüzdeki beş yıl için ortalama olarak fikir birliğinin %20 üzerinde olduğuna işaret ediyor. Haissl, bir noktada Amazon'un AWS'yi şirketin geri kalanından ayırmaya karar verebileceğini ekliyor.
“Bulut bilişim yolculuğu daha yeni başladı, güçlü bir büyüme döneminden sonra inanması zor olabilecek bir gerçek” diye yazıyor. "Bulut karmaşıktır, bu da gerçekten neler olup bittiğinin temeline inmeyi zorlaştırır." Üç ana bulut sağlayıcısının AWS, Azure ve
Alfabe
'S
(GOOGL) Google Cloud Platform—müşteri verilerini ham biçimde depolamak olan en önemli bulut hizmetini kontrol edin.
“Modern bulut mimarileri, 'veri gölü' olarak bilinen merkezi depolamaya sahiptir” diye açıklıyor. “Veri gölünün tepesinde, veritabanları, veri ambarları, büyük veri işleme ve makine öğrenimi gibi birçok bağlantılı hizmet var. Mimari esnektir ve uygulanması şirketler arasında farklılık gösterir.”
Analist, Amazon'un S3 (veya Basit Depolama Hizmeti) olarak bilinen veri gölü hizmetinin, gezegendeki her insan için ortalama 100'den fazla olmak üzere 13,000 trilyondan fazla veri nesnesi depoladığını bildiriyor. Google ana Alfabesinin mevcut piyasa değeriyle ilgili olarak, tek başına S3'ün 1.5 trilyon dolar değerinde bir işletme olduğunu tahmin ediyor. Haissl, S3'ün 40 yılına kadar yıllık %2030'tan daha iyi büyüme sağlayabileceğini düşünüyor.
Ayrıca, üç bulut altyapısı sağlayıcısının da depolanan bilgileri etkin bir şekilde kullanmak için veri göllerinin üzerinde araçlar sunduğuna dikkat çekiyor. "AWS, Azure ve GCP'nin gücü, müşterilerin istediği tüm araçlara sahip olmalarıdır" diyor.
Haissl ayrıca AWS, Azure ve GCP'nin yüzeyde benzer görünse de, kaputun altında önemli farklılıklar olduğunu gözlemliyor. Amazon ve Google'ın kökleri dağıtılmış sistemlerde, büyük veri uygulamalarında ve makine öğrenimindedir. Microsoft'un gücünün, şirketin SQL sunucu veritabanı teknolojisi gibi daha eski teknolojilerde olduğunu söylüyor.
Snowflake ve MongoDB'ye gelince, Redburn analisti, fırsatlarını, özellikle bulut satıcılarının veri gölünü kontrol ettiği ve en üstte birçok uygulama sunduğu göz önüne alındığında, Sokak fikir birliği görünümünden daha dar olarak görüyor. “Snowflake ve MongoDB, bir ekosistem oluşturma yeteneklerini sınırlayan bir alanda temel güçlere sahiptir. İyi bir yön var, ancak piyasa muhtemelen bu konuda fazla iyimser” diye yazıyor Haissl. Ayrıca, hisse bazlı tazminatın hem Snowflake hem de MongoDB üzerindeki büyük etkisi konusunda endişeleri var.
Analist, "Sorun iki yönlüdür" diye yazıyor. “İlk olarak, değerleme düşüncesi ve hissedarların nasıl seyreltildiği. İkincisi, iş ve maliyet yapısı için daha geniş etkiler. Hisse senetlerinin daha uzun süre düşük kaldığı bir senaryoda, çalışanlar daha yüksek maaşlar talep edebilir ve bu da işletmenin marj potansiyeli üzerinde geniş kapsamlı etkileri olur.”
Eric J. Savitz'e şu adrese yazın: [e-posta korumalı]
Dünyanın En Değerli İşletmesi Amazon'un İçinde Saklanıyor Olabilir
Yazı Boyutu
Kaynak: https://www.barrons.com/articles/amazon-shares-could-triple-51656533499?siteid=yhoof2&yptr=yahoo