Bir kayanın altında yaşamıyorsanız, ABD'nin şu anda oldukça yüksek bir enflasyon döneminde olduğunu bilirsiniz; enflasyon oranı Aralık 7.0'de %2021'dı. Analizlerin çoğu yüksek enflasyonun siyasi sonuçları üzerineydi. - ve Amerikalıların yiyecek gibi temel malları satın alma kabiliyetini nasıl etkilediği - enflasyonun yatırımları nasıl etkilediği de var. Enflasyon yatırımcılar için sorun yaratsa da enflasyonun yüksek olduğu dönemlerde iyi performans gösteren yatırımlar da var. Varlık yönetimi hizmetleri şirketi Northern Trust'ın yakın tarihli bir raporuna göre, şu anki gibi yüksek enflasyon döneminde portföyünüzü korumak için en iyi konumlanan varlık sınıfı, hisse bazlı gerçek varlıklardır.
Bu varlıklara yatırım yapma konusunda yardım almak veya diğer mali planlama sorunlarına yardımcı olmak için SmartAsset'in ücretsiz mali müşavir eşleştirme hizmetini kullanarak bir mali danışman bulmayı düşünün.
Enflasyon Tanımlı
Enflasyonla nasıl mücadele edileceğini anlamak için öncelikle enflasyonun tam olarak ne olduğunu ve nasıl çalıştığını anlamak faydalı olacaktır. Kısacası enflasyon, mal ve hizmetlerin maliyetlerinin artması ve paranın satın alma gücünün azalmasıdır. Yılda 50,000 dolar kazanıyorsanız ancak ortalama yaşam maliyeti %7 artarsa, gerçekte maaşınızda %7'lik bir azalma elde etmiş olursunuz.
Enflasyon sayısız ekonomik faktörden kaynaklanabilir. Farklı ekollerden ekonomistler yüzyıllardır enflasyona neyin sebep olduğu konusunda tartışıyorlar, ancak sonuç olarak paranın eskisi gibi satın alma gücüne sahip olmadığı ortaya çıkıyor.
Northern Trust, enflasyon oranındaki %1'lik bir artışın bile emeklilik tasarruf sahipleri üzerinde büyük bir etki yaratabileceğini belirtiyor. Eğer enflasyon oranı sürekli olarak %25 yerine %67 olsaydı, 36 ila 3 yaşları arasında tasarruf yapan bir kişinin emeklilik gelirinde reel anlamda %2'lık bir azalma görülecekti.
Hisse Tabanlı Gayrimenkul Tanımlı
Artık enflasyonun ne olduğuna dair temel bir anlayışa sahip olduğumuza göre, Northern Trust'ın yüksek enflasyon dönemlerinde iyi bir yatırım olduğuna inandığı varlık sınıfına daha yakından bakmalıyız.
Hisse bazlı gerçek varlıklar arasında doğal kaynaklar, küresel ölçekte listelenen altyapı ve küresel gayrimenkul yer alıyor. Gerçek bir varlık, değerin icat edilmiş bir değerden ziyade varlığın gerçek değerinden geldiği bir yatırımdır. Örneğin bir şirketteki hisse senetlerinin gerçek bir değeri yoktur; günün sonunda sadece bir kağıt parçasından ibarettir. Değer, şirketin piyasa tarafından belirlenen değerinden gelir. Bu arada toprak ve petrol, kullanılabilir kaynak olarak içsel değere sahiptir.
Hisse bazlı gerçek varlıkların ise bazı piyasa mekanizmaları vardır. Örneğin, bir Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı'na veya GYO'ya yatırım yapmak. GYO, gelir üreten gayrimenkul varlıklarına sahip olan ve bunları işleten bir şirket türüdür. GYO aracılığıyla arsaya yatırım yapıyorsunuz, bu hem daha kolay hem de bazı riskleri azaltıyor.
Hisse Tabanlı Gayrimenkuller ve Yüksek Enflasyon
Enflasyonu dengelemek için yapılan yaygın yatırımlardan biri hazine enflasyonuna karşı korumalı menkul kıymetlerdir (TIPS). Ancak Northern Trust, bu yatırımlardan elde edilen nispeten düşük getirinin aslında yüksek enflasyonun neden olduğu zararı karşılamayabileceğini buldu. Ancak öz sermayeye dayalı birçok gayrimenkul türü yüksek enflasyon sırasında iyi performans gösteriyor. Örneğin doğal kaynaklar yüksek enflasyon sırasında %20.9 getiri elde ederken, küresel ölçekte listelenen altyapı %14.5 getiri elde ediyor.
Bu sınıfların normal enflasyon sırasında getirilerinin iyi olmayabileceğini unutmamak önemlidir. Doğal kaynaklar normal enflasyon sırasında yalnızca %2.4 oranında getiri görüyor. Bu nedenle, bu varlıkları enflasyon stratejinizin bir parçası olarak kullanmayı planlıyorsanız enflasyonu izlemek önemlidir.
Alt çizgi
Enflasyon şu anda tüm yatırımcıların uğraştığı bir konu. Enflasyonla başa çıkmak için pek çok strateji olsa da varlık yönetimi şirketi Northern Trust tarafından önerilenlerden biri, gayrimenkul ve doğal kaynaklar da dahil olmak üzere öz sermayeye dayalı gayrimenkul varlıklara yatırım yapmaktır.
Enflasyonla Başa Çıkmanın İpuçları
Bir profesyonel, enflasyonla veya ekonominin karşınıza çıkardığı diğer sorunlarla başa çıkmanıza yardımcı olabilir. Nitelikli bir mali müşavir bulmak zor olmak zorunda değil. SmartAsset'in ücretsiz aracı sizi bölgenizdeki en fazla üç mali danışmanla eşleştirir ve hangisinin sizin için uygun olduğuna karar vermek için danışman eşleşmelerinizle ücretsiz olarak röportaj yapabilirsiniz. Finansal hedeflerinize ulaşmanıza yardımcı olabilecek bir danışman bulmaya hazırsanız hemen başlayın.
Enflasyonun sizi nasıl etkileyebileceğini görmek için SmartAsset'in enflasyon hesaplayıcısını kullanın.
Bu Varlık Sınıfı Yüksek Enflasyon Sırasında En İyi Performans Kaydına Sahiptir yazısı ilk olarak SmartAsset Blog'da göründü.
Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/asset-class-best-performans-record-214829870.html