Bir şirketten hisse satın aldığınızda, dayanak şirketin iyi durumda olacağını ve hisse fiyatının yükselmesine neden olacağını umarsınız. Yatırım yaptığınızda bir endeks fonu, endeksin takip ettiği piyasa sektörünün tamamının iyi performans göstereceğini ve içindeki tüm şirketlerin değer kazanmasına neden olarak endeks fonu varlıklarınızın değerini artıracağını umarsınız. Kısaca endeks fonları ile hisse senetleri arasındaki fark budur. Şimdi ayrıntılara dalalım. Bir kişiyle çalışmayı düşünün Finans danışmanı Portföyünüz için bireysel hisse senetleri ve endeks fonu varlıklarının en iyi karışımını bulmak için.
Endeks Fonu Nedir?
Endeks fonu, bir yatırım firması tarafından tutulan ve yönetilen bir varlık portföyüdür. Genellikle büyük ölçüde (veya tamamen) stoklardan yapılacaktır ve şirket tahvili. Hisse senetleri gibi, bireysel hisse satın alarak bir endeks fonuna yatırım yaparsınız. Daha sonra, satın aldığınız hisse sayısına eşdeğer olan genel portföyün bir yüzdesine sahip olursunuz ve bu orantı esasına göre fonun getirilerini almaya hak kazanırsınız.
Örneğin, ABC Fonu'nun değerinin %50'sini 100 hisse şeklinde serbest bıraktığını varsayalım. Bu, fonu yöneten firmanın portföyün yarısını elinde tuttuğu anlamına geliyor. Diğer yarısını yatırımcılara sundu. Bu fonun bir hissesini satın alırsanız, toplam portföyün %0.5'ine sahip olursunuz ve getirisinin %0.5'ini almaya hak kazanırsınız.
Bu, firmaların genellikle sattığı fon bazlı varlık olarak adlandırılan şeyin temel yapısıdır. yatırım fonları ve ETF'ler.
Endeks fonu, fon bazlı varlığın özel bir şeklidir. Bir endeks fonu ile yönetici firma, portföyün varlıklarını pazarın belirli bir bölümünü takip eden endeksle eşleşecek şekilde seçer. Buradaki fikir, firmanın fonunun performansını belirli bir fikre, sektöre, sektöre veya başka bir pazar ölçüsüne bağlamasıdır.
Fonun amacı endeksin performansını yakalamaktır. Bu, bir bütün olarak piyasa ne olursa olsun, basitçe getiri elde etmek veya riski azaltmak için oluşturulan birçok fon bazlı varlığın aksine. Gerçekten de diğer varlık türlerinden farklı olarak değer kaybeden bir endeks fonu çoğu zaman tam olarak tasarlandığı gibi çalışır. Örneğin, bir firma bunun etrafında bir endeks fonu oluşturabilir. teknoloji sektörü. Bu, fonun sektör olarak teknoloji hisselerinin performansını takip ettiği anlamına geliyor. Teknoloji şirketleri başarılı olursa ve değer kazanırsa endeks fonu da değer kazanacaktır. Teknoloji şirketleri zorlu bir dönemden geçerse ve fiyatları düşerse, endeks fonunun değeri de tasarım gereği düşecektir.
Bunu yapmak için, bir endeks fonu işleten firma, portföyünü seçtiği metriğin performansıyla ilgili varlıklardan oluşturacaktır. Örneğin, bir teknoloji sektörü endeks fonu oluşturan bir firma, teknoloji şirketi hisse senetlerinden, teknoloji şirketleri tarafından ihraç edilen tahvillerden ve bir bütün olarak teknoloji sektörünün performansını yansıttığını düşündüğü diğer varlıklardan bir portföy oluşturabilir. Örneğin, fona bağlı olarak bu firma opsiyon sözleşmeleri satın alabilir. altın renginde, silikon ve diğer yarı iletkenler. Ya da teknoloji şirketleriyle yoğun olarak çalıştığı bilinen lojistik şirketlerine yatırım yapabilir.
Bir endeks fonunun kesin bileşimi, fonu işleten firmaya bağlıdır ve yatırım firmaları, kendi sektörünün değerini takip edebilen bir endeks fonu için doğru formülleri oluşturmak için çok çalışırlar. Ancak genel prensip tutarlıdır: Bir endeks fonu, firmanın bir pazar segmentinin değerini temsil ettiğine inandığı varlıklardan oluşturulur.
En popüler endeks fonları piyasanın önemli bölümlerini takip eder. Bu özellikle şunları içerir:
Pazar endeksleriBir endeks fonunun bu piyasa ölçümlerinin değerini takip edeceği S&P 500 ve Dow Jones Endüstriyel Ortalama gibi; Ve
Bir firmanın perakende, teknoloji veya enerji gibi bir sektörün değerini bir bütün olarak izlemek için endeks fonunu oluşturacağı sektör endeksleri.
Endeks Fonlarının Hisse Senetlerinden Farkı
Bu arada bir hisse senedi bir mülkiyet hissesi bireysel bir şirkette. Bir hisse senedi satın alarak, kelimenin tam anlamıyla, temeldeki işin kısmi bir mülkiyetini satın almış olursunuz. Örneğin, bir şirketin tüm değerini 100 hisse senedi olarak satışa çıkardığını varsayalım. Eğer o şirketin hisselerinden bir hisse satın alırsanız, artık şirketin %1'ine sahip olursunuz. İşletmenin stoklarını nasıl yönettiğine bağlı olarak, bu size şirketin kârından pay alma hakkı verebilir. temettü şekli. Ayrıca, sahip olduğunuz hisse senedi sayısına bağlı olarak size işletmeyi yönetme konusunda söz hakkı da verebilir. (Elbette, büyük firmaların milyarlarca hisseyi piyasaya sürebildiği göz önüne alındığında, şirketlerin işlerinde anlamlı bir söz sahibi olabilmek için önemli bir yatırım yapmanız gerekir. halka açık bir şirket.)
Çoğunlukla bir hisse senedinden kâr elde edersiniz. sermaye kazançları. Şirket iyi durumda olduğunda diğer yatırımcılar da onunla ilgilenir. Bu, şirketin hisselerine olan talebi artırır ve bu da şirketin piyasadaki fiyatını artırır. Hisse senedini elinizde tuttuğunuzda bu fiyat yükselirse, hisselerinizi satın almak için ödediğinizden daha fazlasına satarak kar elde edebilirsiniz. Hisse senetleri, şirketin hissedarlarına kurumsal kârın bir kısmını ödemesi durumunda temettü şeklinde de getiri ödeyebilir.
Detaylar ne olursa olsun, bir hisse senediyle sonuçta paranızı tek bir şirketin performansından kazanırsınız.
Endeks Fonları ve Hisse Senetleri
Endeks fonlarına yatırım yapmak ile hisse senetlerine yatırım yapmak arasındaki en büyük fark risktir.
Bireysel hisse senetleri, endeks fonları da dahil olmak üzere fon bazlı ürünlere göre çok daha değişken olma eğilimindedir. Bu, daha büyük bir yükseliş şansı anlamına gelebilir… ama aynı zamanda çok daha büyük bir kayıp şansı anlamına da gelir. Buna karşılık, bir endeks fonunun çeşitlendirilmiş doğası genellikle performansının çok daha az iniş ve çıkışlara sahip olduğu anlamına gelir. Tüm fon bazlı ürünler gibi, endeks fonu da genel portföyünde çok sayıda farklı varlığa sahiptir. Bir hisse senedinde yapacağınız gibi tek bir hisse senedine yatırım yapmak yerine onlarca (yüzlerce olmasa da) hisse senedine, tahvile yatırım yapıyorsunuz. ve diğer varlıklar.
Bu, bir şirket değer kaybetse bile genellikle bu performansı telafi edecek başka bir şirketin bulunduğu anlamına gelir. Tabii ki, eğer bir şirket büyük kazançlar elde ederse, bu getiriler bir bütün olarak portföyün geri kalanı tarafından sulandırılacaktır.
Bir endeks fonunun çeşitlendirilmesi fonun niteliğine bağlıdır. Belirli bir sektöre veya pazar sektörüne yatırım yapan bir fon, bir bütün olarak pazara yatırım yapan bir fondan daha az çeşitliliğe sahip olacaktır. Örneğin, bir teknoloji sektörü endeks fonuna ve bir S&P 500 endeks fonuna yatırım yapabilirsiniz. Özellikle teknoloji sektörünün başına bir şey gelmesi (iyi ya da kötü), tüm borsanın başına bir şey gelmesinden (yine iyi ya da kötü) daha kolaydır.
Bir endüstri, tüm pazarın durgunluğa veya dalgalanmaya sürüklenmesinden daha kolay bir şekilde düşüşe veya yükselişe geçebilir.
Endeks Fonu Avantajları
Bireysel bir yatırımcı için endeks fonlarının, bireysel bir hisse senedine yatırım yapmaya göre genellikle iki önemli avantajı vardır. Öncelikle, diğer bazı finans sitelerinin, varlıklarınız üzerindeki kontrol ve finansal başarının getirdiği kişisel tatmin hakkında yazdıklarını görmezden gelin. Çok az sayıda yatırımcı piyasayı yenebildi. Bu, profesyoneller arasında bile geçerlidir. Araştırmalar sürekli olarak profesyonel yatırımcıların %90'ından fazlasının uzun vadede piyasadan daha iyi performans gösteren hisse senetlerini seçemediğini ortaya koyuyor.
İki tane al yatırım portföyleri. Bunlardan birine S&P 500 endeks fonundan başka bir şey koymayın, ardından diğerinde aktif olarak hisse senedi alıp satabilirsiniz. Endeks fonunuz neredeyse her zaman yıldan yıla daha değerli olacaktır. Bu katı bir kural değil, ancak onda dokuzunda endeks fonlarıyla daha fazla para kazanacaksınız.
İkincisi, endeks fonu karmaşıklığı azaltır. Borsaya yatırım yapmak, performansı izlemek, şirket temellerini takip etmek, kazanç tablolarını okumak ve çok daha fazlası anlamına gelir. Bu, iyi yapılması zor bir şeydir ve zamanınızı ve dikkatinizi hızla tüketebilir. Bir endeks fonuna yatırım yapmak pasif yatırım stratejisi. Varlığı satın alırsınız ve değer toplamak ve getiri elde etmek için onu kendi haline bırakırsınız. Performansı takip etmenize veya borsada oynamanıza gerek yok.
Hisse senetlerine yatırım yapmak akıllıca değildir. Aslında birçok yatırımcı aktif yatırımdan hoşlanır. Piyasayı yenmeye çalışmanın heyecan verici olduğunu düşünüyorlar. Ancak tüm spekülatif varlıklar gibi bireysel hisse senetlerinin de portföyünüzün yalnızca spekülatif kısmını oluşturduğundan emin olmalısınız. Kaybetmeyi göze alabileceğiniz parayla bu varlıklara yatırım yapın. Portföyünüzün uzun vadeli, istikrarlı bölümü için endeks fonları genellikle mükemmel bir fikirdir.
Alt çizgi
Bir hisse senedi size tek bir şirkette bir sahiplik payı verir. Bir endeks fonu, genellikle birçok şirketteki hisselerin yanı sıra tahviller ve diğer varlıkları içeren bir varlık portföyüdür. Bu portföy, pazarın tüm bölümlerini, bu bölümler gibi yükselen ve düşenleri takip etmek için tasarlanmıştır.
Yatırımla İlgili İpuçları
Daha fazla risk almalı mısınız? Güvenli oynamaya başlamanın zamanı geldi mi? Bunu size burada söyleyemeyiz, ancak bu tam olarak akıllı bir mali müşavirle yapabileceğiniz türden bir konuşmadır. Birini bulmak zor olmak zorunda değil. SmartAsset'in eşleştirme aracı Bunun gibi sorularınız ve daha pek çok konuda size yardımcı olacak, bölgenizde bir finans uzmanı bulmanıza yardımcı olabilir. Eğer hazırsan, şimdi başla.
Hisse senetleri ve endeks fonları arasında karar vermek dikkatli yatırımcıların karşılaştığı tek seçenek değildir. Diğer zorlukların yanı sıra portföyünüzün zaman içinde nasıl performans göstereceğine dair iyi bir tahminde bulunmak da vardır. İşte burası ücretsiz yatırım hesaplayıcısı kullanışlı gelebilir.
Fotoğraf kredi: ©iStock.com/Moon Safari, ©iStock.com/peshkov, ©iStock.com/damircudic
Sonrası Endeks Fonları ve Hisse Senetleri: Temel Farklılıklar İlk çıktı SmartAsset Blogu.
Kaynak: https://finance.yahoo.com/news/index-funds-vs-stocks-weighing-140043392.html