Dolar Endeksi (DXY) ABD Enflasyonu Düşerken Parabolik Yükseliş Kırıldı

ABD doları endeksi, geleneksel hisse senetleri ve kripto para piyasasıyla negatif korelasyon gösteriyor. Eğer DXY gerçekten de bu döngünün makro zirvesine ulaşmışsa, muhtemelen Bitcoin Halihazırda devam eden bir ayı piyasasının makro dibini kaydetti veya buna yakın.

ABD'den gelen son ekonomik veriler şunu gösteriyor: enflasyon Ekim 2022'de beklenenden daha keskin bir düşüş yaşandı. Bu durum ABD'li tüketicilere umut verirken, aylardır Tüketici Fiyat Endeksi'ni (TÜFE) düşürmeye çalışan Federal Reserve (Fed) için de iyi bir haber.

ABD TÜFE Ekim ayında %7.7 seviyesinde gerçekleşti. Bu, analistlerin %0.2 olan fikir birliği beklentisinden %7.9 daha düşük. Üstelik Eylül 2022'den önemli ölçüde daha düşük enflasyon Uzun vadeli grafikte ABD'de enflasyonun muhtemel zirvesinin TÜFE'nin %8.2 olduğu Haziran 2022'de olduğunu görebiliyoruz. Olmuştur o zamandan beri düşüyorve bu eğilimin devam etmesi mümkün.

Düşen enflasyon aynı zamanda Fed yetkililerinin faiz oranlarını artık daha az agresif bir şekilde artıracağı umudunu da veriyor, çünkü stratejileri işe yarıyor gibi görünüyor. Son toplantılarında, faiz oranlarını yükselttiler analistlerin beklentilerine paralel olarak 75 baz puan arttı.

ABD'de baz faiz oranı şu anda 4'den bu yana en yüksek seviye olan %2008 seviyesinde. Bu nedenle artışların artık daha az agresif olması bekleniyor. Dahası, bu durum borsalara ve kripto para birimleri de dahil olmak üzere diğer riskli varlıklara rahatlama getirecek.

ABD doları endeksi parabolü kırılıyor

ABD'de ekim ayı enflasyon verilerinin açıklanmasından kısa süre sonra ABD doları endeksinde keskin bir düşüş görüldü. DXY bir saat içinde neredeyse %2 kayıpla (mavi ok) 108-109 aralığındaki (yeşil) bir destek alanına düştü.

İlerleyen saatlerde bu alan korunmadı ve ABD dolar endeksi bugün de düşüşünü sürdürerek Ağustos 107.3'den bu yana görülmemiş bir seviye olan 2022'e geriledi.

Günlük grafikte ABD doları endeksinin uzun vadeli destek hattından (mavi) kırılmış olabileceğini görüyoruz. Bu parabolik eğri Ocak 2021'den itibaren geçerliydi ve en düşük seviyesi 89.2 idi. Mayıs 89.7'de ulaştığı 2021 seviyesindeki hafif yüksek dip seviyesiyle birlikte DXY, ABD para birimi için 1.5 yıllık bir boğa piyasasına yol açan çift dipli bir yükseliş paterni (yeşil oklar) oluşturdu.

Düşüş eğiliminin ilk işaretleri, Eylül sonundaki zirve olan 114.8'den önce bile ortaya çıktı. DXY günlük ve haftalık piyasada aşağı yönlü farklılıklar yaratmaya başladı RSI.

Daha sonra grafik, 2 düşük yüksek (LH) ve 2 düşük düşük (LL) serisi oluşturdu. Şu anda parabolde net bir kırılma görüyoruz. Dünkü ABD enflasyon verileriyle düşüş yönlü doğrulama ve sert reddedilme gerçekleşti.

DXY için bir sonraki destek alanları, 104 Fib geri çekilmede 105-0.382 aralığı ve 102 Fib geri çekilmede 0.5 seviyesidir. Önceki seviyedeki bir sıçrama, devam eden düşüşün yalnızca bir düzeltme olduğu anlamına gelebilir. ABD doları endeksi muhtemelen toparlanacak ve daha da büyük bir yukarı doğru parabol oluşturacak. Öte yandan bu alanın kaybı, ABD para birimindeki yükseliş döngüsünün sona ermesi ve küresel ekonomik durumda makro bir değişim anlamına gelebilir.

Aynı görüş tanınmış trader ve piyasa analisti tarafından da savunulmaktadır. Bob LoukasABD doları endeksine ilişkin analizini dün yayınlanan bir tweet'te sundu.

Şöyle belirtti: “$USD zirveye ulaşmış gibi görünüyor. Temizleme Döngüsü ilerlemesi artık daha düşük. Parabolik eğilimler bu şekilde kırıldığında, genellikle büyük bir zirveye işaret edilir.”

Bitcoin, DXY ile negatif korelasyon nedeniyle geri dönüyor

Geleneksel piyasalar ve kripto para birimleri dün DXY'deki düşüşe oldukça olumlu tepki verdi. SPX %5.54 artarken NASDAQ %7.72 kazandı. Böylece her iki endeks de 2022 Eylül ayının ikinci yarısından bu yana en yüksek seviyesinde kapandı.

Büyük kripto para birimleri de dün büyük kazanımlar gördü. Bitcoin %10.54 artışla 17,000 dolar seviyesini yeniden kazandı. Ethereum %17.82 arttı ve Binance Coin %13.81. Yani enflasyondaki ve ABD doları endeksindeki düşüş ile riskli varlık piyasalarındaki toparlanma arasında açık bir korelasyon var.

Bitcoin'in dolar endeksiyle uzun vadeli negatif bir korelasyonu var. Bunun ne kadarının bir şey olduğu konusunda devam eden bir tartışma var. enflasyona karşı korunma.

ABD doları endeksi mevcut döngüde gerçekten zirveye ulaştıysa, Bitcoin'in makro bir dip oluşturmaya yakın olması veya bunu zaten 15,588 dolarda yapmış olması mümkün. Ancak DXY toparlanır ve düzeltme sonrası rallisine devam ederse, kripto para piyasası son zamanlarda olduğu gibi kendi sorunlarıyla boğuşacak. FTX'in çöküşü — ve BTC çok daha düşük fiyatlarla karşı karşıya kalabilir.

BeInCrypto'nun en son Bitcoin (BTC) analizi için, buraya Tıkla.

Feragatname

Web sitemizde yer alan tüm bilgiler iyi niyetle ve yalnızca genel bilgi amaçlı yayınlanmaktadır. Okuyucunun web sitemizde bulunan bilgilere göre yapacağı herhangi bir eylem kesinlikle kendi sorumluluğundadır.